Dilaporkan Fed Berencana Menaikkan Ambang Batas Aset untuk Pengawasan Bank yang Lebih Ketat

Bank Sentral AS (Federal Reserve) sedang mengembangkan rencana untuk menaikkan ambang batas aset yang memicu pengawasan regulasi yang lebih ketat bagi bank, menurut empat orang yang mengetahui diskusi tersebut. Langkah ini akan menyesuaikan kerangka kerja yang ada untuk memperhitungkan pertumbuhan ekonomi dan inflasi, berpotensi mengurangi biaya kepatuhan bagi beberapa pemberi pinjaman besar dan menciptakan lebih banyak ruang untuk ekspansi.

Detail Perubahan yang Diusulkan

Bank sentral diperkirakan akan mengusulkan penyesuaian ulang ambang batas tersebut akhir tahun ini, kata sumber tersebut. Berdasarkan aturan saat ini yang ditetapkan pada tahun 2019, bank menghadapi persyaratan yang semakin ketat—termasuk uji stres, likuiditas, dan aturan modal—saat mereka melampaui tingkat aset $100 miliar, $250 miliar, dan $700 miliar.

Menurut orang-orang tersebut, yang berbicara dengan syarat anonim, rencana tersebut melibatkan penyesuaian tingkatan ini ke atas. Perubahan utama yang diusulkan meliputi:

• Menaikkan ambang batas tertinggi dari $700 miliar menjadi mendekati $1 triliun.
• Menaikkan ambang batas untuk beberapa persyaratan dalam kategori terendah dari $100 miliar menjadi sekitar $150 miliar.

Juru bicara Federal Reserve menolak berkomentar mengenai masalah ini. Rencana ini sejalan dengan pernyataan publik yang dibuat pada bulan Januari oleh Wakil Ketua Pengawasan Fed, Michelle Bowman, yang mengisyaratkan bahwa bank sentral akan mempertimbangkan untuk mengindeks ulang ambang batas tersebut.

Dampak Pasar dan Reaksi Industri

Ad

Penyesuaian ambang batas akan memiliki implikasi signifikan bagi sektor perbankan, khususnya bagi pemberi pinjaman regional yang mendekati batas saat ini. Bank berpendapat bahwa melampaui tingkat aset ini membutuhkan puluhan juta dolar pengeluaran tahunan untuk kepatuhan, manajemen risiko, dan infrastruktur pelaporan.

Pemberi pinjaman yang mendekati angka $700 miliar, seperti U.S. Bancorp, Capital One, PNC Financial, dan Truist, akan mendapatkan lebih banyak ruang untuk pertumbuhan sebelum menghadapi pengawasan Fed yang paling ketat. Sementara itu, bank-bank seperti Western Alliance dan Zions dapat berkembang melampaui $100 miliar tanpa langsung menanggung biaya regulasi terkait. Perubahan ini juga dapat memicu gelombang merger dan akuisisi di antara bank-bank menengah yang ragu untuk berkembang karena takut melanggar ambang batas saat ini.

Konteks Regulasi

Kerangka pengawasan saat ini berasal dari Undang-Undang Dodd-Frank tahun 2010, yang kemudian diubah oleh Kongres pada tahun 2018 untuk melonggarkan beberapa persyaratan. Undang-undang tersebut memberikan wewenang yang signifikan kepada The Fed dalam menyesuaikan pengawasannya. Industri perbankan telah lama berpendapat bahwa ambang batas aset tetap bersifat sewenang-wenang dan gagal mengikuti perkembangan ekonomi, sehingga mendistorsi keputusan bisnis.

Para kritikus perubahan potensial berpendapat bahwa pelonggaran aturan ini dapat meningkatkan risiko sistemik dan mengurangi persaingan, yang pada akhirnya merugikan konsumen. Para pendukung, termasuk juru bicara U.S. Bancorp, berpendapat bahwa aturan yang diperbarui akan membantu konsumen dan bisnis dengan meningkatkan kapasitas pinjaman bank dan persaingan.