Fed Dilaporkan Merancang untuk Meningkatkan Ambang Aset untuk Pengawasan Bank yang Lebih Ketat

Rizab Persekutuan A.S. sedang membangunkan pelan untuk meningkatkan ambang aset yang mencetuskan pengawasan kawal selia yang lebih ketat untuk bank, menurut empat orang yang mengetahui perbincangan tersebut. Langkah ini akan melaraskan rangka kerja sedia ada untuk mengambil kira pertumbuhan ekonomi dan inflasi, berpotensi mengurangkan kos pematuhan untuk beberapa pemberi pinjaman besar dan mewujudkan lebih banyak ruang untuk pengembangan.

Butiran Perubahan yang Dicadangkan

Bank pusat dijangka mencadangkan pengindeksan semula ambang akhir tahun ini, kata sumber tersebut. Di bawah peraturan semasa yang ditetapkan pada tahun 2019, bank menghadapi keperluan yang semakin ketat—termasuk ujian tekanan, kecairan dan peraturan modal—apabila mereka melepasi tahap aset $100 bilion, $250 bilion dan $700 bilion.

Menurut orang ramai, yang bercakap dengan syarat tidak mahu namanya disiarkan, pelan itu melibatkan pelarasan peringkat ini ke atas. Perubahan utama yang dicadangkan termasuk:

• Menaikkan ambang tertinggi daripada $700 bilion kepada hampir $1 trilion.
• Menaikkan pencetus untuk beberapa keperluan dalam kategori terendah daripada $100 bilion kepada kira-kira $150 bilion.

Jurucakap Rizab Persekutuan enggan mengulas mengenai perkara itu. Rancangan ini selaras dengan kenyataan awam yang dibuat pada bulan Januari oleh Naib Pengerusi Penyeliaan Fed, Michelle Bowman, yang mencadangkan bank pusat akan mempertimbangkan pengindeksan semula ambang tersebut.

Impak Pasaran dan Reaksi Industri

Ad

Melaraskan ambang tersebut akan mempunyai implikasi yang ketara untuk sektor perbankan, terutamanya bagi pemberi pinjaman serantau yang menghampiri had semasa. Bank berpendapat bahawa melepasi tahap aset ini memerlukan puluhan juta dolar dalam perbelanjaan tahunan untuk pematuhan, pengurusan risiko dan infrastruktur pelaporan.

Pemberi pinjaman yang menghampiri tanda $700 bilion, seperti U.S. Bancorp, Capital One, PNC Financial dan Truist, akan mendapat lebih banyak landasan untuk pertumbuhan sebelum menghadapi pengawasan Fed yang paling sukar. Sementara itu, bank seperti Western Alliance dan Zions boleh berkembang melebihi $100 bilion tanpa menanggung kos kawal selia yang berkaitan dengan serta-merta. Perubahan ini juga boleh mendorong gelombang penggabungan dan pengambilalihan di kalangan bank bersaiz sederhana yang teragak-agak untuk berkembang kerana takut melanggar ambang semasa.

Konteks Kawal Selia

Rangka kerja penyeliaan semasa berpunca daripada Akta Dodd-Frank 2010, yang kemudiannya dipinda oleh Kongres pada tahun 2018 untuk melembutkan beberapa keperluan. Undang-undang tersebut memberikan budi bicara yang ketara kepada Rizab Persekutuan dalam menyesuaikan pengawasannya. Industri perbankan telah lama berpendapat bahawa ambang aset tetap adalah sewenang-wenangnya dan gagal mengikuti perkembangan ekonomi, sekali gus memesongkan keputusan perniagaan.

Pengkritik perubahan yang berpotensi berpendapat bahawa pelonggaran peraturan ini boleh meningkatkan risiko sistemik dan mengurangkan persaingan, yang akhirnya merugikan pengguna. Penyokong, termasuk jurucakap U.S. Bancorp, berpendapat bahawa peraturan yang dikemas kini akan membantu pengguna dan perniagaan dengan meningkatkan kapasiti pinjaman bank dan persaingan.