Story
Erste Group Mengajukan Penawaran Tender untuk Memperoleh Saham Mayoritas di Erste Bank Polska
Summary
Bank asal Austria tersebut berencana meluncurkan penawaran tender tunai hingga 26% saham anak perusahaannya di Polandia dengan harga diskon dari harga pasar, dengan tujuan untuk mengamankan kepemilikan mayoritas.
Erste Group Bank AG (VIENNA:ERST) mengumumkan rencana pada hari Jumat untuk meluncurkan penawaran tender untuk mengakuisisi hingga tambahan 26% saham anak perusahaannya di Polandia, Erste Bank Polska (WARSAW:EBP). Langkah ini dirancang untuk meningkatkan kepemilikan sahamnya saat ini sebesar 49% menjadi mayoritas, memperkuat posisinya di pasar perbankan Polandia.
Detail Penawaran
Penawaran tender yang direncanakan diharapkan akan diluncurkan pada bulan November dengan harga sekitar 713 zloty ($185,95) per saham secara tunai. Menurut pengumuman tersebut, harga ini mewakili diskon 11,7% terhadap harga penutupan saham Erste Bank Polska sebesar 807,6 zloty pada hari Jumat.
Erste Group menyatakan akan menggunakan sumber daya internal untuk membiayai transaksi tersebut. Bank tersebut menegaskan bahwa mereka mengharapkan untuk mempertahankan posisi modal yang kuat pasca-akuisisi, dengan rasio Common Equity Tier 1 (CET1) tetap di atas 14,25%. Rasio CET1 grup tersebut berada di angka 15,2% pada akhir semester pertama tahun ini.
Alasan Strategis
Tujuan utama penawaran ini adalah untuk meningkatkan kepemilikan saham Erste Group di bank Polandia tersebut menjadi lebih dari 50%, sehingga memperoleh kendali penuh. Perusahaan bermaksud untuk menjaga kepemilikannya di bawah 75% untuk memenuhi persyaratan minimum free float Warsawa untuk perusahaan yang terdaftar di bursa saham.
AdTransaksi ini menyusul pembelian saham pengendali awal Erste Group dari Santander awal tahun ini dan merupakan bagian dari strategi yang lebih luas untuk memperluas kehadirannya di Eropa Tengah dan Timur. Erste Bank Polska adalah bank terbesar ketiga di Polandia berdasarkan aset.
Konteks Pasar
Saham Erste Bank Polska telah menunjukkan kinerja yang kuat tahun ini, meningkat sekitar 48% year-to-date. Bank tersebut saat ini memiliki kapitalisasi pasar sebesar 82,5 miliar zlotys ($21,51 miliar).
Bagi investor, harga penawaran yang jauh lebih rendah dari harga pasar saat ini dapat memengaruhi tingkat penerimaan tender. Langkah ini menunjukkan komitmen jangka panjang Erste Group terhadap pasar Polandia meskipun saham anak perusahaan tersebut baru-baru ini mengalami valuasi premium.