Cổ phiếu Lenzing lao dốc sau khi công bố đợt phát hành quyền mua cổ phiếu trị giá 300 triệu euro với giá chiết khấu sâu.

Cổ phiếu của nhà sản xuất sợi xenluloza Lenzing (LENV) của Áo đã giảm mạnh tới 14,6% xuống mức thấp nhất trong 52 tuần vào thứ Năm sau khi công ty thông báo phát hành quyền mua cổ phiếu được bảo lãnh toàn bộ để huy động khoảng 300 triệu euro.

Việc tăng vốn được chào bán với mức chiết khấu đáng kể, một động thái nhằm đảm bảo nguồn vốn cho kế hoạch tái cấu trúc của công ty và củng cố bảng cân đối kế toán.

Chi tiết về việc tăng vốn

Lenzing đang chào bán 34,76 triệu cổ phiếu mới cho các cổ đông hiện hữu với giá đăng ký là 8,65 euro mỗi cổ phiếu. Theo thông báo của công ty, mức giá này thể hiện mức chiết khấu 42,5% so với giá lý thuyết sau khi trừ quyền mua cổ phiếu dựa trên giá đóng cửa ngày thứ Tư.

Các điều khoản cho phép các cổ đông hiện hữu mua chín cổ phiếu mới cho mỗi mười cổ phiếu họ đang nắm giữ. Thỏa thuận này được quản lý bởi một liên minh các ngân hàng, với BNP Paribas, UniCredit, Commerzbank và Erste Group đóng vai trò là điều phối viên toàn cầu chung. Ngân hàng Raiffeisen International cũng đóng vai trò là nhà bảo lãnh phát hành.

Sự ủng hộ của cổ đông và tác động thị trường

Ad

Sự sụt giảm mạnh giá cổ phiếu của Lenzing phản ánh tác động pha loãng do phát hành một lượng lớn cổ phiếu mới với giá thấp hơn đáng kể so với giá thị trường. Tuy nhiên, việc huy động vốn đã nhận được sự ủng hộ mạnh mẽ từ các cổ đông chính của công ty.

Hai cổ đông lớn nhất của Lenzing, Tập đoàn B&C và Suzano của Brazil, đã cam kết đăng ký mua tổng cộng 18,16 triệu cổ phiếu mới, trị giá khoảng 157,1 triệu euro. Sau giao dịch, Tập đoàn B&C sẽ gián tiếp nắm giữ khoảng 39,64% cổ phần của Lenzing, trong khi Suzano sẽ nắm giữ khoảng 12,60%. Oberbank, một cổ đông lớn khác, cũng đã cam kết tham gia.

Lý do chiến lược

Số tiền thu được từ đợt phát hành quyền mua cổ phiếu được dành để hỗ trợ quá trình tái cấu trúc toàn diện khi Lenzing chuyển trọng tâm sang vải không dệt và thu hẹp quy mô sản xuất sợi dệt truyền thống. Công ty đang trong quá trình ngừng sản xuất tại các nhà máy ở Heiligenkreuz, Áo và Grimsby, Anh, đồng thời bán khu đất của mình ở Purwakarta, Indonesia.

Cùng với việc huy động vốn, Lenzing đã đảm bảo được nguồn tài chính mới lên đến 300 triệu euro và gia hạn các thỏa thuận hiện có đến năm 2030. Công ty đặt mục tiêu tiết kiệm chi phí 120 triệu euro so với kế hoạch năm 2025 và hướng đến mục tiêu tăng EBITDA thêm 150 triệu euro trong trung hạn, với mục tiêu giảm nợ ròng xuống dưới 2,5 lần EBITDA.