Story
ธนาคารดอยช์แบงก์ปรับเพิ่มคำแนะนำการลงทุนใน Iberdrola เป็น 'ซื้อ' เนื่องจากมีแนวโน้มผลประกอบการที่ดีขึ้น
Summary
ธนาคารดอยช์แบงก์ปรับเพิ่มอันดับความน่าเชื่อถือของบริษัทสาธารณูปโภคของสเปนจาก 'ถือ' เป็น 'ซื้อ' และเพิ่มราคาเป้าหมาย โดยอ้างถึงราคาพลังงานที่แข็งแกร่งขึ้นและการคาดการณ์ว่าเป้าหมายการเติบโตในแผนกลยุทธ์ฉบับต่อไปของบริษัทจะเพิ่มขึ้น
ธนาคารดอยช์แบงก์ได้ปรับเพิ่มคำแนะนำสำหรับหุ้นบริษัทสาธารณูปโภคของสเปน Iberdrola (IBE) จาก “ถือ” เป็น “ซื้อ” โดยอ้างถึงแนวโน้มผลกำไรที่แข็งแกร่งขึ้นซึ่งได้รับแรงหนุนจากราคาพลังงานที่สูงขึ้น ธนาคารยังได้ปรับเพิ่มเป้าหมายราคาหุ้นของบริษัท โดยคาดการณ์ว่าจะมีข่าวดีเกี่ยวกับแผนกลยุทธ์ระยะยาวของบริษัท
การปรับเพิ่มการคาดการณ์
ในบันทึกที่เผยแพร่เมื่อวันอังคาร ธนาคารดอยช์แบงก์ได้เพิ่มเป้าหมายราคาหุ้นของ Iberdrola เป็น €22 จากเดิม €18.50 การเปลี่ยนแปลงนี้สะท้อนถึงการคาดการณ์ผลกำไรที่สูงขึ้นและแนวโน้มการเติบโตในระยะสั้นที่ดีขึ้นสำหรับบริษัทสาธารณูปโภคแห่งนี้
ธนาคารได้ปรับเพิ่มประมาณการกำไรต่อหุ้น (EPS) ของบริษัท โดยคาดการณ์ไว้ที่ €1.14 สำหรับปี 2027 (เพิ่มขึ้นจาก €1.09) และ €1.27 สำหรับปี 2028 (เพิ่มขึ้นจาก €1.17) ส่วนประมาณการสำหรับปี 2026 ยังคงไม่เปลี่ยนแปลงที่ €1.01 ตามรายงาน ราคาเป้าหมายใหม่นี้บ่งชี้ถึงโอกาสในการเพิ่มขึ้น 8% จากราคาปิดของ Iberdrola ที่ 20.33 ยูโร เมื่อวันที่ 25 กันยายน โดยมีผลตอบแทนรวมที่เป็นไปได้ถึง 13%
แผนกลยุทธ์ที่สำคัญ
นักวิเคราะห์กำลังจับตาดูแผนกลยุทธ์ใหม่ของ Iberdrola ซึ่งจะประกาศในเดือนมีนาคม 2027 ธนาคารดอยช์แบงก์คาดว่าบริษัทอาจขยายแผนปัจจุบันไปจนถึงปี 2030 และเพิ่มเป้าหมายการเติบโตของกำไรสุทธิที่ปรับปรุงแล้วต่อปีเป็น 10% จากปัจจุบันที่ 8% การเปลี่ยนแปลงดังกล่าวอาจทำให้กำไรสุทธิที่ปรับปรุงแล้วอยู่ที่ประมาณ 10 พันล้านยูโร ภายในปี 2030 ซึ่งธนาคารระบุว่าสูงกว่าฉันทามติของ Bloomberg ในปัจจุบันประมาณ 10%
Adในระยะสั้น ธนาคารดอยช์แบงก์ยังคาดการณ์ว่า Iberdrola จะปรับเพิ่มการคาดการณ์สำหรับปี 2026 ในระหว่างการประกาศผลประกอบการไตรมาสที่สาม ธนาคารคาดการณ์การเติบโตของกำไรสุทธิที่ปรับปรุงแล้วที่ 12% สำหรับปีนั้น เทียบกับการคาดการณ์ปัจจุบันของบริษัทที่อย่างน้อย 8%
บริบทตลาดและการประเมินมูลค่า
ปัจจัยหลายประการสนับสนุนมุมมองเชิงบวกของธนาคาร ได้แก่:
- ราคาไฟฟ้าที่สูงอย่างต่อเนื่อง
- ความต้องการที่เพิ่มขึ้นจากศูนย์ข้อมูล
- ราคาที่สูงขึ้นสำหรับสัญญาซื้อขายไฟฟ้าในสหรัฐฯ
- ตลาดกำลังการผลิตที่วางแผนไว้ของสเปนสำหรับปี 2027
แม้ว่าราคาหุ้นของ Iberdrola จะสูงกว่าค่าเฉลี่ยของภาคอุตสาหกรรม โดยอยู่ที่ประมาณ 16 เท่า ของประมาณการกำไรปี 2028 ของ Deutsche Bank เทียบกับค่าเฉลี่ยของภาคอุตสาหกรรมที่ 13 เท่า แต่ธนาคารตั้งข้อสังเกตว่า ส่วนต่างราคาหุ้นของ Iberdrola เมื่อเทียบกับบริษัทคู่แข่งโดยตรงนั้นอยู่ในระดับต่ำที่สุดในรอบหลายปี ความเสี่ยงสำคัญต่อแนวโน้ม ได้แก่ การเปลี่ยนแปลงกฎระเบียบที่ไม่พึงประสงค์ และราคาไฟฟ้าที่อาจลดลง
Read next
More on หุ้น
หุ้น CarMax พุ่งขึ้นหลังผลประกอบการดีเกินคาดและยอดขายฟื้นตัว
CarMax รายงานผลประกอบการไตรมาสที่สองของปีงบประมาณที่สูงกว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ไว้มาก โดยมีปัจจัยหลักมาจากการเพิ่มขึ้นของยอดขายในสาขาเดิมถึง 13% และแผนการที่จะกลับมาดำเนินโครงการซื้อหุ้นคืนอีกครั้ง
หุ้น Netflix ปรับตัวขึ้นหลังจากธนาคารดอยช์แบงก์ปรับเพิ่มคำแนะนำเป็น 'ซื้อ'
หุ้นของบริษัทผู้ให้บริการสตรีมมิ่งรายใหญ่ปรับตัวสูงขึ้นหลังจากที่ธนาคารดอยช์แบงก์ปรับเพิ่มคำแนะนำการลงทุนในหุ้นดังกล่าวจาก "ถือ" เป็น "ซื้อ" โดยตั้งเป้าหมายราคาไว้ที่ 95 ดอลลาร์ และระบุว่าเป็นโอกาสในการประเมินมูลค่าหุ้นหลังจากที่ราคาหุ้นร่วงลงอย่างต่อเนื่องเป็นเวลานาน
บริการสมัครรับยาตามใบสั่งแพทย์ของ Amazon และ GoodRx ได้รับความนิยมเพิ่มขึ้นท่ามกลางค่าใช้จ่ายด้านการดูแลสุขภาพในสหรัฐฯ ที่เพิ่มสูงขึ้น
Amazon และ GoodRx กำลังประสบกับการเติบโตอย่างมีนัยสำคัญในบริการสมัครสมาชิกยาตามใบสั่งแพทย์ เนื่องจากผู้บริโภคมองหาทางเลือกอื่นนอกเหนือจากเบี้ยประกันภัยที่เพิ่มสูงขึ้นและค่าใช้จ่ายที่ต้องจ่ายเอง
สำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (SEC) เสนอให้ลดข้อกำหนดด้านผู้ตรวจสอบบัญชีภายใต้กฎหมาย Sarbanes-Oxley
คณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ของสหรัฐฯ วางแผนที่จะลดจำนวนบริษัทที่ต้องให้ผู้ตรวจสอบบัญชีภายนอกตรวจสอบระบบควบคุมทางการเงินภายใน ซึ่งเป็นมาตรการคุ้มครองนักลงทุนที่สำคัญหลังเหตุการณ์เอนรอน