Baird Kenal Pasti Saham Infrastruktur AI Utama Dengan Kelebihan Kompetitif

Firma perkhidmatan kewangan Baird telah mengenal pasti beberapa saham infrastruktur elektrik dan kecerdasan buatan (AI) yang berada pada kedudukan strategik untuk meraih manfaat daripada ledakan pembangunan AI. Analisis mereka menumpukan pada syarikat-syarikat dengan kelebihan daya saing yang unik, yang dijangka menyediakan asas pertumbuhan yang kukuh walaupun perbelanjaan modal yang lebih meluas mungkin menjadi sederhana.

Menurut Baird, syarikat-syarikat ini menawarkan profil risiko/ganjaran yang menarik kerana pertumbuhan mereka terikat pada anjakan teknologi yang spesifik, dan bukannya sekadar bergantung pada aliran perbelanjaan modal umum.

Syarikat-syarikat Pilihan Utama

Baird menonjolkan empat syarikat utama yang mempunyai pemacu pertumbuhan khusus dalam ekosistem AI, menjadikannya pilihan menarik selepas turun naik pasaran baru-baru ini.

Littelfuse (LFUS)

Sebagai pilihan utama Baird, Littelfuse (NASDAQ:LFUS) dijangka berkembang pesat hasil daripada penembusan sistem voltan tinggi di pusat data. Konfigurasi ini memberikan kandungan produk 2 hingga 4 kali lebih tinggi bagi setiap megawatt berbanding sistem standard. Syarikat itu melaporkan kejayaan reka bentuk pada separuh pertama 2026 yang meningkat lebih dua kali ganda dari tahun ke tahun, dengan sebahagian besarnya tertumpu pada aplikasi voltan tinggi.

nVent Electric (NVT)

Ad

nVent (NYSE:NVT) mendapat manfaat daripada peralihan struktur kepada sistem penyejukan cecair di pusat data, yang menggantikan sistem penyejukan udara tradisional. Menurut Baird, pengembangan kapasiti syarikat di Blaine, Minnesota masih berjalan dan dijangka mencapai penggunaan penuh menjelang akhir 2026, dengan kemudahan tambahan yang diumumkan baru-baru ini memberikan prospek peningkatan sehingga 2028.

Amphenol Corporation (APH)

Produk Amphenol (NYSE:APH) tertumpu pada aplikasi *scale-up* dan *scale-out*, yang mendedahkan syarikat kepada kitaran penggantian pelayan (*server*) dan bukannya perbelanjaan modal keseluruhan penyedia hiperskala. Baird turut menekankan kelebihan syarikat dalam penyambungan data, leveraj voltan tinggi, dan kehadiran yang lebih besar dalam segmen gentian optik selepas pengambilalihan CommScope.

Jabil (JBL)

Kisah pertumbuhan Jabil (NYSE:JBL) dalam pusat data dan AI berpusat pada hubungan pelanggannya, dengan AWS sebagai pelanggan terbesarnya. Baird melihat potensi pertumbuhan yang mampan sehingga 50% menjelang tahun fiskal 2027, dengan peluang pertumbuhan tambahan daripada hubungan dengan penyedia hiperskala ketiga yang baru diumumkan untuk tahun fiskal 2028 dan seterusnya.