Penganalisis Menyeru Isyarat Putaran Pasaran kepada Infrastruktur AI, Syarikat-syarikat Utama Tenaga

Penganalisis Wall Street menghabiskan minggu ini memberi isyarat putaran yang jelas dalam fokus pasaran, mengalihkan keyakinan daripada saham teknologi tulen kepada infrastruktur fizikal yang menyokong ledakan AI dan meletakkan pertaruhan terpilih pada syarikat tenaga utama dan pembuat peralatan pertanian.

Syarikat Tenaga Utama dalam Tumpuan

Sektor tenaga merupakan medan pertempuran utama bagi penganalisis, dengan konsensus yang dibina di sekitar syarikat minyak dan gas utama tertentu. Isyarat yang paling ketara ialah peningkatan berganda yang jarang berlaku untuk BP (BP), yang dinaikkan kepada Beli oleh HSBC dan Overweight oleh JPMorgan pada minggu yang sama. JPMorgan memetik hasil aliran tunai bebas 11% yang menarik pada minyak mentah Brent $75 dan peningkatan daripada penstrukturan semula.

Chevron (CVX) juga menerima anggukan menaik daripada HSBC, yang menaikkan sasaran harganya kepada $250 daripada $218, menonjolkan pendedahan terhad syarikat di Timur Tengah dan rancangan untuk meningkatkan program pembelian balik sahamnya kepada $15 bilion setiap tahun. Sebaliknya, penganalisis lebih berhati-hati terhadap syarikat penapis selepas peningkatan besar, dengan Jefferies menurunkan taraf Marathon Petroleum (MPC) dan Valero (VLO) kepada Hold, melihat keuntungan mereka baru-baru ini sebahagian besarnya dinilai berdasarkan harga.

Perdagangan AI Meluas kepada Infrastruktur

Tesis pelaburan sekitar kecerdasan buatan berkembang melangkaui pembuat cip kepada syarikat yang membina lapisan fizikal. Penganalisis di TD Cowen menaikkan sasaran harga mereka pada firma pengkomputeran pinggir Akamai (AKAM), menunjukkan "kekurangan pengkomputeran" yang semakin meningkat yang meningkatkan nilai rangkaian teragih. Guggenheim juga menaikkan sasarannya pada saham tersebut.

Ad

Tema ini digemakan dalam tesis Bernstein yang menekankan bahawa pembinaan pusat data intensif buruh mewujudkan permintaan yang besar untuk pekerja mahir, memberi manfaat kepada penyedia perkhidmatan infrastruktur seperti Quanta Services (PWR). Isyarat menyeluruh ialah pelabur semakin melihat pembekal kuasa, buruh dan sambungan sebagai fasa seterusnya dalam perdagangan AI.

Kemunculan dan Medan Pertempuran

Di luar teknologi dan tenaga, gergasi jentera pertanian Deere & Company (DE) merupakan syarikat yang menonjol, mencapai paras tertinggi sepanjang masa iaitu $706.08. Langkah ini disokong oleh peningkatan daripada Evercore ISI dan Baird, yang menetapkan sasaran harga masing-masing sebanyak $813 dan $800, dengan memetik kenaikan harga tanaman sebagai pemangkin utama.

Sementara itu, Moderna (MRNA) muncul sebagai saham paling berpolarisasi minggu ini, menerima penarafan penganalisis yang bercanggah yang sering mendahului pemangkin utama. Saham tersebut telah dinaik taraf oleh Argus (Beli, PT $180) dan Wolfe Research (Peerperform) tetapi pada masa yang sama diturunkan taraf oleh Rothschild Redburn (Jual, PT $81). Perbezaan pendapat yang ketara ini menggariskan taruhan yang tinggi untuk keputusan percubaan melanoma Fasa III syarikat yang akan datang.