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Bending Spoons公司通过债务市场融资15亿美元，用于收购。
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意大利科技投资公司 Bending Spoons SpA 正寻求从债券市场筹集 15 亿美元，以推动其以收购为主导的增长战略。此次发行是对投资者在当前借贷环境更加挑剔且成本更高的情况下，对高收益企业债券需求的一次重大考验。
债券发行
据彭博社援引知情人士消息报道，Bending Spoons 正在发行两部分债券，包括五年期高级担保票据。各部分债券的具体情况如下：
- 10 亿美元美元债券，收益率约为 10% 左右。
- 5 亿美元欧元债券，预期收益率约为 9% 左右。
预计该债券将获得 BB- 信用评级，处于投机级（或称“垃圾级”）债券评级的较高水平。
市场影响
Ad此次发行正值杠杆融资市场面临全球利率上升和经济不确定性之际，这些因素推高了借贷成本。欧元部分的收益率显著高于彭博泛欧高收益债券指数7.8%的平均收益率，表明Bending Spoons向投资者提供的溢价旨在弥补相关风险。
此次交易的市场反应将成为衡量当前环境下市场对以收购为主导的增长战略融资态度的重要风向标。投资者变得更加谨慎，对交易的审查也比往年更加严格。
Bending Spoons的战略
Bending Spoons通过收购成熟的软件公司（尤其是订阅制应用程序）并对其运营进行改造以提高盈利能力来发展业务。该公司利用现有投资组合产生的现金，并辅以债务融资，为进一步的收购提供资金。
其投资组合包括多个知名科技品牌，例如Evernote、Vimeo和WeTransfer。此次最新融资旨在为未来符合此模式的收购提供资金。