Story
Goldman Sachs ชี้ 2 หุ้นความปลอดภัยไซเบอร์ชั้นนำ มีโอกาสเติบโตสูงจากกระแส AI
Summary
Goldman Sachs ปรับเพิ่มราคาเป้าหมายสำหรับ CrowdStrike และ Palo Alto Networks โดยเชื่อว่าการลงทุนด้าน AI ที่เพิ่มขึ้นจะส่งผลให้งบประมาณด้านความปลอดภัยสูงขึ้นในอนาคต ซึ่งจะเป็นประโยชน์ต่อผู้นำตลาดทั้งสอง
Goldman Sachs ได้ปรับเพิ่มราคาเป้าหมายสำหรับหุ้นในกลุ่มความปลอดภัยทางไซเบอร์ 2 ตัว โดยให้เหตุผลว่าทั้งสองบริษัทมีศักยภาพที่จะเติบโตไปพร้อมกับการประเมินมูลค่าในปัจจุบัน เนื่องจากคาดการณ์ว่าการใช้จ่ายด้านปัญญาประดิษฐ์ (AI) ที่เพิ่มขึ้นจะส่งผลให้งบประมาณด้านความปลอดภัยเพิ่มขึ้นตามไปด้วย
ปรับเพิ่มราคาเป้าหมาย
ในบทวิเคราะห์ล่าสุด Goldman Sachs ได้ปรับเพิ่มราคาเป้าหมายใน 12 เดือนข้างหน้าสำหรับหุ้นสองบริษัท โดยยังคงคำแนะนำ "ซื้อ" (Buy) สำหรับทั้งคู่:
- CrowdStrike (CRWD): ปรับราคาเป้าหมายขึ้นเป็น $208 จากเดิม $182
- Palo Alto Networks (PANW): ปรับราคาเป้าหมายขึ้นเป็น $371 จากเดิม $330
กาเบรียลา บอร์เกส นักวิเคราะห์ของ Goldman Sachs ระบุว่า "ในช่วงสี่เดือนที่ผ่านมา มุมมองต่อกลุ่มธุรกิจความปลอดภัยได้เปลี่ยนจากการถูกมองว่ามีความเสี่ยงจาก AI ไปสู่การเป็นผู้ที่ได้รับประโยชน์อย่างชัดเจน" โดยตลาดมีความเห็นตรงกันว่าการใช้จ่ายด้าน AI ที่มากขึ้น จะนำไปสู่การใช้จ่ายด้านความปลอดภัยที่สูงขึ้น ซึ่งจะเป็นประโยชน์ต่อผู้นำตลาดในปัจจุบัน
การลงทุน AI จะหนุนงบความปลอดภัย
Adอย่างไรก็ตาม Goldman Sachs ตั้งข้อสังเกตว่ายังไม่เห็นการเปลี่ยนแปลงอย่างมีนัยสำคัญในงบประมาณด้านความปลอดภัยที่เกี่ยวข้องกับผลิตภัณฑ์ AI ในปัจจุบัน เนื่องจากองค์กรส่วนใหญ่ยังอยู่ในช่วงเริ่มต้นของการนำ AI มาใช้ และมักจะทดลองในสภาพแวดล้อมที่จำกัด (Sandbox)
ธนาคารได้เปรียบเทียบกับวัฏจักรของคลาวด์คอมพิวติ้ง (Cloud Computing) ซึ่งใช้เวลาถึง 5 ปีกว่าที่งบประมาณด้านความปลอดภัยจะเติบโตจากไม่ถึง 1% ของงบประมาณคลาวด์ทั้งหมด ไปสู่ระดับคงที่ที่ 2-5% สำหรับ AI นั้น Goldman ประเมินว่าจุดเปลี่ยนที่สำคัญของการเพิ่มขึ้นของงบประมาณด้านความปลอดภัย "อาจเกิดขึ้น" ได้เร็วที่สุดในช่วงไตรมาสที่ 4 หรือครึ่งแรกของปี 2027 ซึ่งหมายถึงความล่าช้าประมาณ 2-3 ปีนับจากจุดเริ่มต้นของวัฏจักรการนำ AI มาใช้
ผู้นำตลาดได้เปรียบ
นักวิเคราะห์เชื่อว่างบประมาณด้านความปลอดภัยที่เกี่ยวกับ AI ใหม่นี้ จะเป็นประโยชน์ต่อบริษัทที่เป็นผู้นำตลาดอยู่แล้วมากกว่าผู้เล่นรายใหม่ ซึ่งแตกต่างจากภาพรวมของอุตสาหกรรมซอฟต์แวร์ เนื่องจากแผนการพัฒนาผลิตภัณฑ์ด้านความปลอดภัยได้รับแรงผลักดันจากนวัตกรรมด้าน Machine Learning มากกว่า Generative AI และผู้นำตลาดเหล่านี้มีการเข้าซื้อกิจการสินทรัพย์เทคโนโลยี AI อย่างต่อเนื่อง โดยคาดว่ามีการลงทุนไปแล้วกว่า $2.3 พันล้าน ในช่วง 18 เดือนที่ผ่านมา
ในสถานการณ์ที่ดีที่สุด (Blue Sky Scenario) Goldman ประเมินว่า CrowdStrike และ Palo Alto Networks อาจเห็นกระแสเงินสดอิสระ (Free Cash Flow) ในปี 2028 สูงกว่าประมาณการปัจจุบันถึง 30% โดยทั้งสองบริษัทจะสามารถครองส่วนแบ่งตลาดความปลอดภัย AI ที่เกิดขึ้นใหม่ได้ประมาณหนึ่งในสาม
Read next
More on หุ้น
Moody's ปรับลดอันดับเครดิตของ Mondi เป็น Baa2 เนื่องจากตัวชี้วัดเครดิตอ่อนแอลงท่ามกลางภาวะตลาดตกต่ำ
บริษัทจัดอันดับเครดิตได้ลดอันดับเครดิตของ Mondi จาก Baa1 โดยอ้างถึงภาวะเศรษฐกิจตกต่ำอย่างต่อเนื่องในตลาดกระดาษและบรรจุภัณฑ์ ซึ่งส่งผลกระทบต่อรายได้ กระแสเงินสด และอัตราส่วนทางการเงินที่สำคัญของบริษัท
คณะกรรมการบริหารของ Pirelli อนุมัติการขยายโรงงานผลิตยางรถยนต์ในจอร์เจีย มูลค่า 1 พันล้านยูโร
บริษัท Pirelli จะลงทุน 1 พันล้านยูโรเพื่อขยายโรงงานผลิตในกรุงโรม ประเทศจอร์เจีย โดยมีเป้าหมายเพื่อเพิ่มกำลังการผลิตยางรถยนต์คุณภาพสูงและสร้างงานใหม่ประมาณ 1,000 ตำแหน่ง
อัตราผลตอบแทนพันธบัตรกระทรวงการคลังปรับตัวสูงขึ้น เนื่องจากนักลงทุนเพิ่มการคาดการณ์ว่าเฟดจะขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกครั้ง
อัตราผลตอบแทนพันธบัตรกระทรวงการคลังสหรัฐฯ ปรับตัวสูงขึ้นในวันอังคาร โดยพันธบัตรอายุ 2 ปี ซึ่งอ่อนไหวต่อการเปลี่ยนแปลงนโยบาย แตะระดับสูงสุดในรอบ 2 ปี เนื่องจากตลาดคาดการณ์ว่ามีความเป็นไปได้มากกว่า 50% ที่ธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกครั้งในเดือนตุลาคม
หุ้น Amgen และ Vicor พุ่งขึ้น ขณะที่หุ้นกลุ่มการเงินและฟิตเนสปรับตัวลง ในช่วงตลาดที่แตกต่างกันอย่างสิ้นเชิง
Amgen และ Vicor Corp. เป็นหนึ่งในหุ้นที่ปรับตัวขึ้นมากที่สุดในวันอังคาร นำหน้าผลการดำเนินงานที่หลากหลายในวันนั้น โดยหุ้นบางตัวปรับตัวขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ ในขณะที่หุ้นอื่นๆ เช่น LPL Financial และ Planet Fitness ปรับตัวลงอย่างรวดเร็ว