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제프리스는 인공지능(AI)과 경기 회복세에 힘입어 수혜를 입을 중형 IT 기업 4곳을 선정했습니다.
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투자은행 제프리스는 경기 회복, 강력한 영업 레버리지, 그리고 인공지능 인프라 수요 증가라는 세 가지 요인이 복합적으로 작용하여 상당한 성장이 예상되는 중형 정보 기술(IT) 기업 4곳을 선정했습니다. 제프리스의 분석에 따르면 반도체 제조, IT 서비스, 그리고 포토닉스 분야에서 구체적인 투자 기회가 있습니다.
제프리스 추천 종목
최근 연구 보고서에서 제프리스는 탄탄한 펀더멘털과 구조적 성장 추세에 대한 노출을 강조하며 추천 종목을 자세히 소개했습니다. 선정된 기업들은 회복력을 보여주며 신흥 기술 시장에서 경쟁 우위를 구축하고 있습니다.
- 실트로닉(Siltronic AG, WAFGn): 초고순도 실리콘 웨이퍼 제조업체인 실트로닉은 다가오는 공급 부족으로 수혜를 입을 것으로 예상됩니다. 제프리스는 웨이퍼 가격이 50~70% 상승할 수 있다고 예측하며, 이는 상당한 실적 상향 조정으로 이어질 것이라고 전망했습니다. 제프리스는 실트로닉이 300mm 웨이퍼 시장을 선도하고 있으며, AI 및 고대역폭 메모리 애플리케이션에 대한 수요가 높다는 점을 높이 평가했습니다. 제프리스에 따르면, 해당 주식은 2027년 예상 EV/EBITDA 배율 6.1배에 거래되고 있습니다.
- 베히틀(BC8G) 이 IT 서비스 제공업체는 2026년 6월 30일 기준 사상 최고치인 35억 유로의 수주 잔고**를 기록했습니다. 상반기 호실적에 힘입어 경영진은 2026 회계연도 사업량 성장률 전망치를 상향 조정하여 10% 이상을 예상하고 있습니다. 제프리스는 해당 주식이 2026 회계연도 주가수익비율(PER) 17.1배에 거래되고 있으며, 이는 지난 10년간 평균 대비 약 30% 할인된 가격이라고 지적합니다.
- ams 오스람(AMS) 광학 센서 및 레이저 개발업체인 이 회사는 인공지능 포토닉스와 증강현실에 점점 더 집중하고 있습니다. 2분기 반도체 매출은 전년 동기 대비 13% 성장했으며, 16억 유로 이상의 설계 수주를 확보했습니다. 제프리스는 마이크로LED 시장의 성장 잠재력을 높이 평가하며, 목표 주가를 25.5 스위스 프랑(2027 회계연도 EV/EBITDA 배율 7배)으로 제시했습니다.
- 컴퓨타센터(CCC): 기술 소싱 및 서비스 기업인 컴퓨타센터는 2026년 6월 기준 확정 수주 잔고가 93억 파운드에 달하며, 이는 전년 대비 323% 증가한 수치입니다. 이러한 급증은 주로 하이퍼스케일러 고객의 AI 관련 투자에 힘입은 것입니다. 이에 따라 경영진은 2026 회계연도 조정 세전 이익을 최소 3억 8천만 파운드로 예상하고 있으며, 이는 기존 시장 예상치인 3억 4천1백만 파운드를 크게 웃도는 수치입니다.
Ad투자자 시사점
제프리스의 분석에 따르면 중견 IT 기업에 대한 전략적 투자는 상당한 수익을 창출할 수 있습니다. 선정된 기업들은 실트로닉과 같은 핵심 하드웨어 공급업체부터 AI 인프라 구축을 직접적으로 활용하는 컴퓨타센터와 같은 서비스 제공업체에 이르기까지 기술 생태계 전반을 아우릅니다. 이들 기업 중 다수가 보고한 기록적인 수주 잔고는 시장 불확실성 속에서도 강력한 수요를 보여주는 확실한 매출 전망을 제시합니다.