Trung Quốc xem xét lại việc phụ thuộc quá nhiều vào Broadcom trong các trung tâm dữ liệu nhà nước, theo báo cáo của Financial Times.

Theo một báo cáo của Financial Times, chính quyền Trung Quốc đang xem xét sự phụ thuộc của nước này vào phần cứng mạng của Broadcom trong các trung tâm dữ liệu do nhà nước hậu thuẫn. Động thái này báo hiệu nỗ lực ngày càng tăng của Bắc Kinh trong việc hướng tới sự tự chủ về công nghệ và có thể tạo ra những trở ngại đáng kể cho một phần cốt lõi trong hoạt động kinh doanh của gã khổng lồ bán dẫn Mỹ.

Giám sát của Nhà nước

Theo Financial Times, cuộc xem xét đang được tiến hành bởi Ủy ban Giám sát và Quản lý Tài sản Nhà nước Trung Quốc (SASAC). Kết quả ban đầu của ủy ban cho thấy các thiết bị chuyển mạch mạng của Broadcom có thể chiếm tới 90% thiết bị trong một số trung tâm dữ liệu thuộc sở hữu nhà nước.

Hiện tại, quá trình này được mô tả là giai đoạn khảo sát chứ không phải là lệnh cấm chính thức. Tuy nhiên, nó có thể dẫn đến hướng dẫn không chính thức khuyến khích việc loại bỏ dần phần cứng nước ngoài. Điều này tuân theo tiền lệ được thiết lập khi các sản phẩm từ một nhà sản xuất chip khác của Mỹ, Nvidia, bị cấm trong các dự án cơ sở hạ tầng do nhà nước hậu thuẫn tương tự.

Tác động đối với Broadcom và các đối thủ

Việc bị thay thế bởi các trung tâm dữ liệu do nhà nước Trung Quốc kiểm soát sẽ ảnh hưởng trực tiếp đến mảng mạng của Broadcom, một phân khúc quan trọng đối với chiến lược tăng trưởng của công ty trong lĩnh vực trí tuệ nhân tạo. Mặc dù khu vực nhà nước Trung Quốc chỉ là một phần trong thị trường toàn cầu của Broadcom, nhưng nó lại chiếm một phần đáng kể doanh thu bán dẫn của công ty.

Ad

Sự phát triển này hoàn toàn phù hợp với chiến dịch rộng lớn hơn của Bắc Kinh nhằm thay thế công nghệ nước ngoài bằng các giải pháp trong nước, đặc biệt là trong cơ sở hạ tầng trọng yếu. Báo cáo của FT đã xác định một số công ty trong nước có thể hưởng lợi từ sự chuyển dịch khỏi Broadcom, bao gồm:

• Huawei: Đã là nhà cung cấp lớn các thiết bị chuyển mạch mạng cao cấp tại Trung Quốc.
• H3C Technologies: Một nhà cung cấp thiết bị mạng trong nước quan trọng.
• Ruijie Networks: Một công ty niêm yết tại Thâm Quyến chuyên về thiết bị mạng trung tâm dữ liệu.

Bối cảnh chiến lược

Việc xem xét này ít tập trung vào chi phí mà chú trọng hơn vào khả năng phục hồi của chuỗi cung ứng khi cuộc cạnh tranh công nghệ Mỹ-Trung ngày càng gay gắt. Các trung tâm dữ liệu do nhà nước hậu thuẫn là nền tảng cho tham vọng phát triển trí tuệ nhân tạo (AI) độc lập của Trung Quốc, và Bắc Kinh đang tìm cách giảm thiểu rủi ro từ các biện pháp kiểm soát xuất khẩu của Mỹ trong tương lai, không chỉ giới hạn ở GPU mà còn bao gồm cả cơ sở hạ tầng mạng thiết yếu.

Đối với các nhà đầu tư, hành động này củng cố thêm mối lo ngại về rủi ro địa chính trị mà các công ty bán dẫn của Mỹ có liên quan đến Trung Quốc phải đối mặt. Mặc dù sự tăng trưởng chính của Broadcom được thúc đẩy bởi các hợp đồng với các nhà cung cấp dịch vụ điện toán đám mây quy mô lớn toàn cầu bên ngoài Trung Quốc, việc rút lui có kiểm soát khỏi khu vực nhà nước Trung Quốc vẫn sẽ thu hẹp thị trường tiềm năng của họ đối với phần cứng mạng AI.