Story
หุ้น Seagate ร่วงลงอย่างหนัก เนื่องจากแผนการขยายตลาดฮาร์ดดิสก์ของ Toshiba กระตุ้นให้เกิดการซื้อขายออปชั่นในทิศทางขาลง
Summary
หุ้นของ Seagate Technology ร่วงลงกว่า 10% หลังจากมีรายงานรายละเอียดเกี่ยวกับแผนการของคู่แข่งอย่าง Toshiba ที่จะเพิ่มความจุของฮาร์ดดิสก์เป็นสองเท่า ซึ่งก่อให้เกิดความกังวลเกี่ยวกับการแข่งขันที่เพิ่มขึ้นและกระตุ้นให้เกิดการซื้อขายออปชั่นขาลงอย่างรุนแรง
หุ้นของ Seagate Technology (NASDAQ: STX) ร่วงลงอย่างหนักในวันศุกร์ หลังจากมีรายงานว่าคู่แข่งอย่าง Toshiba วางแผนที่จะขยายกำลังการผลิตฮาร์ดดิสก์ไดรฟ์ (HDD) อย่างมีนัยสำคัญ ส่งผลให้เกิดการเทขายในตลาดออปชั่น ข่าวนี้จุดประกายความกังวลเกี่ยวกับแรงกดดันด้านราคาและส่วนแบ่งการตลาดในอนาคตของอุตสาหกรรมจัดเก็บข้อมูล
หุ้นร่วงลงเพราะความกังวลเรื่องการแข่งขัน
หุ้นของ Seagate ลดลงประมาณ 11% ในช่วงเช้าของการซื้อขายวันที่ 2 ตุลาคม ขณะที่หุ้นของคู่แข่งอย่าง Western Digital (NASDAQ: WDC) ลดลงประมาณ 7% การเทขายครั้งนี้เกิดจากรายงานของ Nikkei ที่ระบุว่า Toshiba ตั้งใจที่จะลงทุนประมาณ 60 พันล้านเยน (400 ล้านดอลลาร์สหรัฐ) เพื่อเพิ่มกำลังการผลิต HDD เป็นสองเท่าภายในปีงบประมาณ 2027
ตามรายงาน Toshiba ตั้งเป้าที่จะเพิ่มส่วนแบ่งการตลาดตามกำลังการผลิตจากเพียงกว่า 10% ไปสู่เป้าหมาย 30% ข่าวนี้กระตุ้นให้เกิดการขายทำกำไรจำนวนมากในหุ้น Seagate ซึ่งพุ่งขึ้นประมาณ 240% ตั้งแต่ต้นปี ก่อนการซื้อขายในวันศุกร์ ทำให้หุ้นมีความเสี่ยงต่อปัจจัยลบต่างๆ
นักลงทุนในตลาดออปชั่นเดิมพันกับการลดลงเพิ่มเติม
ข้อมูลตลาดออปชั่นจาก Bloomberg ชี้ให้เห็นถึงการเปลี่ยนแปลงไปสู่ความเชื่อมั่นในทิศทางขาลงอย่างชัดเจน โดยปริมาณการซื้อขาย Put Option อยู่ที่ 23,388 สัญญา มากกว่าปริมาณการซื้อขาย Call Option ที่ 19,315 สัญญา นักลงทุนดูเหมือนจะกำลังสร้างสถานะใหม่โดยเดิมพันกับการปรับฐานที่รุนแรงขึ้น หรือป้องกันความเสี่ยงจากการร่วงลงอย่างรุนแรงที่อาจเกิดขึ้น
Adกิจกรรมสำคัญชี้ให้เห็นถึงความคาดหวังว่าจะมีการลดลงอย่างมีนัยสำคัญ:
- สถานะใหม่: ปริมาณการซื้อขาย Put Option เดือนพฤศจิกายนที่ราคา $580 และ $560 สูงกว่าจำนวนสัญญาคงค้างมาก บ่งชี้ถึงการเดิมพันขาลงครั้งใหม่ที่ราคาใช้สิทธิ์ต่ำกว่าราคาปัจจุบันประมาณ 30%
- สเปรดขาลง: การซื้อขายสเปรดพุตเดือนตุลาคมที่ราคา $550/$410 จำนวนมาก บ่งชี้ถึงกลยุทธ์ที่จะทำกำไรจากการลดลงของราคาหุ้น 33% ถึง 50% ภายในสองสัปดาห์
มุมมองของนักวิเคราะห์และบริบทของความผันผวน
แม้ว่าตลาดจะมีการตอบสนองอย่างรวดเร็ว แต่นักวิเคราะห์บางคนเชื่อว่าความกังวลอาจเกินจริงไป อาซิยา เมอร์แชนท์ จากซิตี้ตั้งข้อสังเกตว่า ตลาดอาจมีปฏิกิริยามากเกินไป เนื่องจากแผนการขยายธุรกิจของโตชิบาขึ้นอยู่กับซัพพลายเออร์สำหรับชิ้นส่วนสำคัญ ซึ่งอาจจำกัดปริมาณกำลังการผลิตใหม่ที่จะเข้าสู่ตลาดได้จริง
ตัวชี้วัดความผันผวนยังแสดงให้เห็นภาพที่ซับซ้อนกว่านั้น ในขณะที่การซื้อพุตมีจำนวนมาก แต่ค่าความเบี่ยงเบน 90/110 ซึ่งวัดต้นทุนสัมพัทธ์ของพุตเทียบกับคอลลดลง นี่แสดงให้เห็นว่าเทรดเดอร์อาจใช้พุตที่อยู่ไกลจากราคาปัจจุบันมากเพื่อใช้เลเวอเรจราคาถูก แทนที่จะจ่ายเบี้ยประกันภัยสูงเพื่อป้องกันความเสี่ยงขาลงในทันที
Read next
More on หุ้น
หุ้นกลุ่มอุปกรณ์ไฟฟ้ามีความต้องการสูง แต่การประเมินมูลค่าส่งสัญญาณเตือน
ภาคอุตสาหกรรมอุปกรณ์ไฟฟ้ากำลังเฟื่องฟูอย่างมากจากการก่อสร้างศูนย์ข้อมูล AI และการปรับปรุงระบบโครงข่ายไฟฟ้าให้ทันสมัย แต่การวิเคราะห์ล่าสุดแสดงให้เห็นว่า การประเมินมูลค่าหุ้นที่สูงเกินไปอาจก่อให้เกิดความเสี่ยงอย่างมากต่อนักลงทุน
หุ้น Nvidia พุ่งขึ้นทำสถิติสูงสุดตลอดกาล จากการซื้อหุ้นคืนเป็นจำนวนมากเป็นประวัติการณ์และการปรับเพิ่มอันดับความน่าเชื่อถือโดยนักวิเคราะห์
หุ้นของบริษัทผู้ผลิตชิปพุ่งขึ้นสู่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์หลังจากทรงตัวมาห้าเดือน โดยได้รับแรงหนุนจากการอนุมัติการซื้อหุ้นคืนครั้งประวัติศาสตร์ รายงานการวิเคราะห์เชิงบวกจากนักวิเคราะห์ และความต้องการฮาร์ดแวร์ AI อย่างต่อเนื่อง
ตัวเลือก Power Solutions โดดเด่นด้วยสเปรดขาขึ้นขนาดใหญ่ โดยมีเป้าหมายราคาใช้สิทธิ์ที่ 60 ดอลลาร์
การซื้อขายออปชั่นที่ซับซ้อนเพียงครั้งเดียวคิดเป็นปริมาณการซื้อขายเกือบทั้งหมดของหุ้น Power Solutions International ซึ่งบ่งชี้ว่าเทรดเดอร์กำลังปรับเดิมพันขาขึ้นไปยังราคาใช้สิทธิที่สูงขึ้นและวันหมดอายุที่ล่ากว่าเดิม