Story
BTIG เคาะ 2 หุ้นเด่นกลุ่มอุตสาหกรรม รับอานิสงส์งบกลาโหมและเทรนด์นิวเคลียร์
Summary
BTIG เปิดเผยรายชื่อหุ้นเด่นกลุ่มอุตสาหกรรมสำหรับครึ่งหลังของปี 2026 โดยชู BWX Technologies และ Kratos Defense & Security Solutions เป็นตัวเลือกหลักที่คาดว่าจะได้รับประโยชน์จากการลงทุนด้านกลาโหมและพลังงานนิวเคลียร์ที่เพิ่มขึ้น
บริษัทหลักทรัพย์ BTIG ได้เปิดเผยรายงาน Top Picks สำหรับกลุ่มอุตสาหกรรม โดยระบุหุ้นที่แนะนำด้วยความเชื่อมั่นสูงสุดสำหรับกรอบการลงทุน 12 เดือนข้างหน้า ซึ่งเริ่มตั้งแต่ครึ่งหลังของปี 2026 โดยหุ้นที่ได้รับเลือกสะท้อนถึงแนวโน้มการลงทุนที่มุ่งเน้นไปยังบริษัทที่ได้รับประโยชน์จากการใช้จ่ายด้านกลาโหมที่เพิ่มขึ้นและยุคฟื้นฟูพลังงานนิวเคลียร์
BWX Technologies (BWXT): ผู้นำในยุคฟื้นฟูนิวเคลียร์
BTIG คงคำแนะนำ "ซื้อ" สำหรับ BWXT พร้อมให้ราคาเป้าหมายที่ $235 โดยประเมินมูลค่าบริษัทที่ 35 เท่าของ EV/EBITDA ตามประมาณการปี 2026 BWXT เป็นผู้ผลิตเครื่องปฏิกรณ์นิวเคลียร์สำหรับกองทัพเรือสหรัฐฯ แต่เพียงผู้เดียว และยังเป็นผู้จัดหาชิ้นส่วนและเชื้อเพลิงสำหรับเครื่องปฏิกรณ์นิวเคลียร์หลากหลายประเภท ตั้งแต่ขนาดใหญ่ไปจนถึงเครื่องปฏิกรณ์แบบโมดูลาร์ขนาดเล็ก (SMRs) และไมโครรีแอคเตอร์
แผนการต่อเรือระยะ 30 ปีของกองทัพเรือสหรัฐฯ สร้างความชัดเจนให้กับธุรกิจของบริษัทในระยะยาว ขณะที่ปัจจัยกระตุ้นในระยะสั้นมาจากหลายโครงการสำคัญ ได้แก่:
- โครงการริเริ่มมูลค่า $8 หมื่นล้าน ของรัฐบาลสหรัฐฯ และ Westinghouse ในการสร้างเตาปฏิกรณ์ AP1000 จำนวน 10 แห่งภายในปี 2030
- การลงทุน $4 หมื่นล้าน จากญี่ปุ่นในสหรัฐฯ ซึ่งอาจสร้างโอกาสทางธุรกิจมูลค่า $800 ล้าน ถึง $1 พันล้าน ให้กับ BWXT
- การสนับสนุนผู้ผลิต SMR รายใหญ่อื่นๆ เช่น GE-Hitachi, Terrapower และ Rolls-Royce SMR
เมื่อเร็วๆ นี้ BWXT เพิ่งได้รับสัญญาจากกองทัพเรือสหรัฐฯ มูลค่ากว่า $1.4 พันล้าน และได้ปรับเพิ่มคาดการณ์ผลประกอบการปี 2026 หลังมีผลงานที่แข็งแกร่งในไตรมาสแรก
AdKratos Defense (KTOS): โอกาสเติบโตจากเทคโนโลยีป้องกันประเทศ
BTIG ให้คำแนะนำ "ซื้อ" สำหรับ Kratos Defense & Security Solutions (KTOS) ด้วยราคาเป้าหมาย $100 โดยใช้ตัวคูณมูลค่า 8 เท่าของยอดขายที่คาดการณ์ในปี 2027 แม้ว่าราคาหุ้นจะปรับตัวลดลง 37.1% ตั้งแต่ต้นปีจนถึงปัจจุบัน ซึ่ง BTIG มองว่าเป็นผลมาจากการปรับลดลงของตัวคูณมูลค่าในกลุ่มเทคโนโลยีป้องกันประเทศและการอนุมัติสัญญาที่ล่าช้า
อย่างไรก็ตาม BTIG คาดการณ์ว่ารายได้ของบริษัทจะเติบโตประมาณ 30% ทั้งในปี 2026 และ 2027 ซึ่งสูงกว่าที่ตลาดคาดการณ์ไว้ที่ระดับ 20% ต้นๆ ปัจจัยขับเคลื่อนหลักมาจากการลงทุนในเทคโนโลยีไฮเปอร์โซนิก ระบบไร้คนขับ และระบบขับเคลื่อน
ปัจจัยกระตุ้นที่สำคัญคือเงินทุนสนับสนุนด้านกลาโหมมูลค่า $1.56 แสนล้าน ภายใต้กฎหมาย One Big, Beautiful Bill Act ซึ่งจะจัดสรรในระยะเวลา 5 ปี โดยกระทรวงการสงคราม (Department of War) มีความตั้งใจที่จะอนุมัติงบประมาณทั้งหมดภายในปีงบประมาณ 2026 นอกจากนี้ Kratos ยังได้รับเงินทุนประมาณ $400 ล้าน จากกระทรวงกลาโหมสำหรับโครงการระบบไฮเปอร์โซนิก และสัญญาอีก $156 ล้าน จากกระทรวงพลังงาน
Read next
More on หุ้น
มีรายงานว่า MGM Resorts กำลังพิจารณาเสนอราคาซื้อกิจการ People Inc. ซึ่งเป็นผู้ถือหุ้นรายใหญ่ที่สุด
รายงานจากวอลล์สตรีทเจอร์นัลระบุว่า บริษัท MGM Resorts International ผู้ประกอบการคาสิโน กำลังพิจารณาความเป็นไปได้ในการยื่นข้อเสนอซื้อกิจการ People Inc. ซึ่งเป็นการเคลื่อนไหวที่น่าประหลาดใจ เนื่องจากเกิดขึ้นเพียงหนึ่งวันหลังจากที่ People Inc. ถอนข้อเสนอซื้อกิจการ MGM ของตนเองไปแล้ว
กองทุน Ares Private Credit Fund พบว่าคำขอไถ่ถอนลดลงในไตรมาสที่สาม
เอกสารที่ยื่นต่อหน่วยงานกำกับดูแลแสดงให้เห็นว่า คำขอถอนเงินจากกองทุนสินเชื่อส่วนบุคคลหลักมูลค่า 22.7 พันล้านดอลลาร์ของ Ares Management ลดลงในไตรมาสที่สาม ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงแนวโน้มที่กว้างขึ้นของการไถ่ถอนที่ลดลงทั่วทั้งภาคส่วนนี้
รายงานระบุว่า Anthropic เสนอหุ้นสองประเภทเพื่อรักษาอำนาจการควบคุมของกลุ่มผู้ก่อตั้งก่อนการเสนอขายหุ้น IPO
รายงานล่าสุดระบุว่า บริษัทปัญญาประดิษฐ์ Anthropic กำลังขออนุมัติจากผู้ถือหุ้นสำหรับโครงสร้างหุ้นสองประเภทที่จะมอบอำนาจการออกเสียงส่วนใหญ่ให้กับผู้ร่วมก่อตั้งทั้งเจ็ดคน การเคลื่อนไหวครั้งนี้เกิดขึ้นในขณะที่บริษัทกำลังเตรียมตัวสำหรับการเข้าจดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ที่หลายคนตั้งตารอคอย
สมาคมสายการบินแห่งอเมริกาเตือนว่า การห้ามส่งออกดีเซลของสหรัฐฯ อาจทำให้ราคาน้ำมันเชื้อเพลิงสูงขึ้น
กลุ่มการค้าสายการบินรายใหญ่ของสหรัฐฯ ได้แสดงจุดยืนคัดค้านการห้ามส่งออกน้ำมันดีเซล โดยให้เหตุผลว่านโยบายดังกล่าวอาจส่งผลให้ราคาน้ำมันเชื้อเพลิงสูงขึ้นและส่งผลกระทบอย่างรุนแรงต่อสายการบินต่างๆ