Peoples Bancorp sẽ mua lại Capital Bancorp trong một thỏa thuận hoàn toàn bằng cổ phiếu trị giá 728 triệu đô la.

Công ty Peoples Bancorp Inc. (NASDAQ:PEBO) hôm thứ Tư thông báo sẽ mua lại Capital Bancorp (NASDAQ:CBNK) trong một giao dịch hoàn toàn bằng cổ phiếu, trị giá khoảng 728,1 triệu đô la. Thông báo về thương vụ này đã gây ra phản ứng trái chiều trên thị trường, với cổ phiếu của Peoples Bancorp giảm 6% trong khi cổ phiếu của Capital Bancorp tăng vọt 11%.

Chi tiết giao dịch

Theo các điều khoản của thỏa thuận, cổ đông của Capital Bancorp sẽ nhận được 1,11 cổ phiếu phổ thông của Peoples cho mỗi cổ phiếu phổ thông của Capital mà họ sở hữu. Tỷ lệ trao đổi này ngụ ý giá trị 43,75 đô la mỗi cổ phiếu cho Capital, dựa trên giá trung bình có trọng số theo khối lượng giao dịch trong 20 ngày của Peoples là 39,41 đô la tính đến ngày 29 tháng 9.

Sau khi hoàn tất sáp nhập, các cổ đông cũ của Capital dự kiến sẽ sở hữu khoảng 32% công ty hợp nhất. Việc mua lại dự kiến sẽ hoàn tất trong nửa đầu năm 2027, tùy thuộc vào sự chấp thuận thông thường của cơ quan quản lý và cổ đông từ cả hai công ty.

Cơ sở chiến lược và thực thể hợp nhất

Việc sáp nhập sẽ tạo ra một tổ chức tài chính hợp nhất với quy mô đáng kể. Theo thông báo, thực thể mới dự kiến sẽ có:

Ad

• Tổng tài sản: Khoảng 14 tỷ đô la
• Tổng dư nợ cho vay: Khoảng 10 tỷ đô la
• Tổng tiền gửi: Khoảng 11 tỷ đô la
• Số lượng chi nhánh ngân hàng: Hơn 150 chi nhánh trên tám tiểu bang và Washington, D.C.

Giao dịch này kết hợp các dịch vụ ngân hàng cộng đồng, bảo hiểm và đầu tư của Peoples với hệ thống ngân hàng thương mại của Capital tại các khu vực đô thị Washington, D.C. và Baltimore. Nó cũng bao gồm các hoạt động kinh doanh trên toàn quốc của Capital trong lĩnh vực tín dụng tiêu dùng kỹ thuật số, cho vay được chính phủ bảo lãnh và thế chấp nhà ở. Là một phần của quá trình hợp nhất, ba thành viên hội đồng quản trị của Capital dự kiến sẽ gia nhập Hội đồng quản trị của Peoples.

Tác động tài chính đối với nhà đầu tư

Ban quản lý của Peoples Bancorp kỳ vọng thương vụ này sẽ ngay lập tức làm tăng lợi nhuận ước tính của công ty vào năm 2027, không bao gồm chi phí giao dịch một lần. Công ty dự kiến thời gian hoàn vốn theo giá trị sổ sách hữu hình sẽ dưới ba năm.

Hơn nữa, tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu hữu hình bình quân của công ty hợp nhất ước tính vào khoảng 20%. Điều này cho thấy thương vụ mua lại này có tiềm năng gia tăng giá trị cổ đông và lợi nhuận cho Peoples Bancorp sau khi hợp nhất.