หุ้นชิมิซุร่วงกว่า 5% หลังมีแผนออกหุ้นกู้แปลงสภาพมูลค่า 100 พันล้านเยน

หุ้นของบริษัท Shimizu Corp. (1803.T) ร่วงลงอย่างหนักหลังจากที่บริษัทก่อสร้างยักษ์ใหญ่ของญี่ปุ่นประกาศแผนการระดมทุนประมาณ 100 พันล้านเยน ผ่านการออกหุ้นกู้แปลงสภาพ ซึ่งจุดประกายความกังวลของนักลงทุนทันทีเกี่ยวกับความเป็นไปได้ที่จะเกิดการลดสัดส่วนการถือหุ้น

หุ้นปิดตลาดลดลง 5.6% ที่ 2,219 เยน ซึ่งต่ำกว่าดัชนี Nikkei 225 ของญี่ปุ่นอย่างมาก ซึ่งเพิ่มขึ้นกว่า 1% ในระหว่างวัน

รายละเอียดการเสนอขาย

การระดมทุนของ Shimizu จะดำเนินการผ่านหุ้นกู้แปลงสภาพสกุลเงินยูโร-เยนสองงวด บริษัทระบุว่าการลดสัดส่วนการถือหุ้นที่อาจเกิดขึ้นจากการออกหุ้นกู้ครั้งนี้อยู่ที่ประมาณ 5.3% ของหุ้นที่ออกจำหน่ายทั้งหมด

รายละเอียดสำคัญจากการประกาศประกอบด้วย:

• งวดที่ 1: ครบกำหนดไถ่ถอนในปี 2031 โดยมีราคาแปลงสภาพที่ 2,845 เยน ต่อหุ้น

รายละเอียดสำคัญจากการประกาศประกอบด้วย:

Ad

• งวดที่ 1: ครบกำหนดไถ่ถอนในปี 2031 โดยมีราคาแปลงสภาพที่ 2,845 เยนต่อหุ้น - งวดที่ 2: ครบกำหนดไถ่ถอนในปี 2033 โดยมีราคาแปลงสภาพที่ 2,704 เยนต่อหุ้น

ราคาแปลงสภาพทั้งสองนี้แสดงถึงส่วนเพิ่มที่สำคัญเมื่อเทียบกับราคาตลาดปัจจุบันของหุ้น พันธบัตรแปลงสภาพเป็นหลักทรัพย์ลูกผสมที่สามารถแปลงสภาพเป็นหุ้นสามัญของผู้ออกหลักทรัพย์ตามจำนวนที่กำหนดไว้ล่วงหน้า ซึ่งอาจทำให้สัดส่วนการถือหุ้นของผู้ถือหุ้นเดิมลดลง

การใช้เงินทุนและการตอบสนองของตลาด

บริษัทวางแผนที่จะจัดสรรเงินทุนส่วนใหญ่ประมาณ 90 พันล้านเยน สำหรับการควบรวมกิจการและการซื้อกิจการ เป้าหมายที่ระบุไว้คือการเพิ่มผลกำไรของกลุ่มและเสริมสร้างศักยภาพในการก่อสร้าง

ส่วนที่เหลือ 10 พันล้านเยน จะถูกจัดสรรไว้สำหรับโครงการซื้อหุ้นคืน ในขณะที่การซื้อหุ้นคืนโดยทั่วไปจะช่วยหนุนราคาหุ้นของบริษัท การตอบสนองเชิงลบของตลาดบ่งชี้ว่านักลงทุนกำลังชั่งน้ำหนักความเสี่ยงของการลดลงของสัดส่วนการถือหุ้นในอนาคตมากกว่าผลประโยชน์ในทันทีของแผนการซื้อหุ้นคืน