Story
ผลตอบแทนพันธบัตรเยอรมันทรงตัว นักลงทุนชั่งน้ำหนักข้อมูลจ้างงานสหรัฐฯ สวนทางราคาน้ำมัน
อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลเยอรมนีทรงตัวในวันจันทร์ โดยเคลื่อนไหวใกล้ระดับต่ำสุดในรอบหลายสัปดาห์ ขณะที่นักลงทุนในตลาดตราสารหนี้กำลังชั่งน้ำหนักระหว่างความเสี่ยงในตลาดพลังงานที่ยังคงอยู่ กับความคาดหวังว่าธนาคารกลางต่างๆ จะใช้นโยบายการเงินที่ผ่อนคลายลง หลังตัวเลขการจ้างงานของสหรัฐฯ ออกมาหดตัวเมื่อวันศุกร์
ข้อมูลแรงงานสหรัฐฯ ลดคาดการณ์ขึ้นดอกเบี้ย
ตลาดตราสารหนี้ทั่วโลกได้รับแรงหนุนเมื่อวันศุกร์ หลังจากกระทรวงแรงงานสหรัฐฯ รายงานว่าเศรษฐกิจสหรัฐฯ มีการจ้างงานลดลงอย่างไม่คาดคิดถึง 23,000 ตำแหน่งในเดือนกรกฎาคม ตัวเลขดังกล่าวส่งผลให้นักลงทุนลดความคาดหวังว่าธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกในการประชุมเดือนกันยายน
ข้อมูลจากเครื่องมือ FedWatch ของ CME Group ชี้ว่า โอกาสที่เฟดจะขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายนลดลงเหลือประมาณ 45% จากที่เคยสูงเกือบ 70% ในสัปดาห์ก่อนหน้า สิ่งนี้ส่งผลให้ต้นทุนการกู้ยืมในตลาดต่างประเทศปรับตัวลดลง โดยอัตราผลตอบแทนพันธบัตรเยอรมนี (Bund) อายุ 10 ปี ซึ่งเป็นเกณฑ์มาตรฐานของยุโรป ทรงตัวอยู่ที่ 3.13% ขณะที่อัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 2 ปี ซึ่งอ่อนไหวต่อนโยบายดอกเบี้ย อยู่ที่ 2.74%
ราคาน้ำมันที่สูงขึ้นยังเป็นปัจจัยกดดัน
Adอย่างไรก็ตาม การปรับตัวขึ้นของราคาน้ำมันดิบยังคงเป็นปัจจัยที่จำกัดการลดลงของอัตราผลตอบแทนพันธบัตรในยุโรป โดยสัญญาน้ำมันดิบเบรนท์ (Brent) ปรับตัวขึ้น 0.6% ซื้อขายเหนือระดับ 84 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล สาเหตุหลักมาจากความไม่แน่นอนเกี่ยวกับการขนส่งพลังงานผ่านช่องแคบฮอร์มุซ
แม้จะมีรายงานว่าอิหร่านและโอมานใกล้จะบรรลุข้อตกลงร่างสุดท้ายเพื่อกำหนดเส้นทางการเดินเรือใหม่ แต่ทางการอิหร่านยังคงยืนยันว่าช่องแคบยุทธศาสตร์ดังกล่าวจะกลับมาเปิดอย่างเต็มรูปแบบก็ต่อเมื่อเงื่อนไขเพิ่มเติมของสหรัฐฯ ได้รับการตอบสนอง ซึ่งทำให้ยังคงมี "ค่าความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์" (geopolitical risk premium) แฝงอยู่ในราคาน้ำมัน
สิ่งที่ตลาดจับตาต่อไป
ขณะนี้นักลงทุนกำลังเบนความสนใจไปที่การเปิดเผยดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของสหรัฐฯ ในวันพุธนี้ เพื่อหาสัญญาณบ่งชี้ทิศทางนโยบายการเงินของเฟดในวงกว้างขึ้น นอกจากนี้ ตลาดยังติดตามข้อมูลการผลิตภาคอุตสาหกรรมและตัวเลขเงินเฟ้อของยูโรโซนที่จะประกาศในเร็วๆ นี้ เพื่อประเมินแนวโน้มนโยบายของธนาคารกลางยุโรป (ECB) ในช่วงฤดูใบไม้ร่วง
Read next
More on ฟอเร็กซ์
ค่าเงินซลอตีโปแลนด์อ่อนค่าลงต่ำสุดในรอบ 11 เดือนเมื่อเทียบกับเงินยูโร จากแรงกดดันด้านราคาน้ำมัน
ค่าเงินซลอตีของโปแลนด์อ่อนค่าลงสู่ระดับ 4.410 เมื่อเทียบกับเงินยูโร ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดนับตั้งแต่เดือนพฤศจิกายน 2023 เนื่องจากราคาน้ำมันที่สูงขึ้นและความระมัดระวังก่อนการตัดสินใจของธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) ส่งผลกระทบต่อค่าเงิน
ค่าเงินปอนด์อ่อนค่าลง ขณะที่ค่าเงินดอลลาร์แข็งค่าขึ้น ก่อนการตัดสินใจของธนาคารกลางสหรัฐฯ และการประกาศงบประมาณของสหราชอาณาจักร
ค่าเงินปอนด์อังกฤษอ่อนค่าลงเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่าขึ้นในวันพุธ เนื่องจากความสนใจของตลาดเปลี่ยนจากความผันผวนของภาคเทคโนโลยีไปสู่การตัดสินใจของธนาคารกลางที่จะเกิดขึ้น และการประกาศงบประมาณของสหราชอาณาจักร
อัตราผลตอบแทนพันธบัตรยูโรโซนปรับตัวสูงขึ้น เนื่องจากความกังวลด้านนโยบายการคลังของฝรั่งเศสกลับมาอีกครั้ง ก่อนการตัดสินใจของธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) และธนาคารกลางยุโรป (ECB)
อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลฝรั่งเศสและเยอรมนีปรับตัวสูงขึ้น เนื่องจากความโล่งใจจากการยืนยันอันดับความน่าเชื่อถือของฝรั่งเศสเป็นเพียงชั่วคราว โดยนักลงทุนหันกลับมาให้ความสนใจกับความท้าทายทางการคลังและรอคำตัดสินนโยบายสำคัญจากธนาคารกลางสหรัฐฯ และธนาคารกลางยุโรป
ดอลลาร์แคนาดาอ่อนค่าลง ขณะที่ตลาดรอการตัดสินใจจากธนาคารกลางแคนาดาและเฟด
เงินดอลลาร์แคนาดาอ่อนค่าลงเล็กน้อยเมื่อเทียบกับเงินดอลลาร์สหรัฐฯ หลังจากที่แข็งค่าติดต่อกันเจ็ดวัน เนื่องจากนักลงทุนต่างระมัดระวังตัวก่อนการประกาศอัตราดอกเบี้ยสำคัญในวันพุธจากทั้งธนาคารกลางแคนาดาและธนาคารกลางสหรัฐฯ