ธนาคาร Bank of America ปรับเพิ่มเป้าหมายราคาด้านความปลอดภัยทางไซเบอร์ เนื่องจากความกังวลเกี่ยวกับภัยคุกคามจากปัญญาประดิษฐ์ (AI)

ธนาคาร Bank of America ได้ปรับเพิ่มมุมมองต่อหุ้นของบริษัทชั้นนำด้านความปลอดภัยทางไซเบอร์หลายแห่ง โดยให้เหตุผลว่าความกังวลที่เพิ่มขึ้นเกี่ยวกับความปลอดภัยของปัญญาประดิษฐ์ (AI) กำลังสร้างตัวเร่งปฏิกิริยาที่สำคัญและยั่งยืนสำหรับภาคส่วนนี้ ธนาคารได้ปรับเพิ่มเป้าหมายราคาหุ้นของ CrowdStrike, Okta และ SailPoint โดยระบุว่าตลาดกำลังประเมินความเสี่ยงทางไซเบอร์ที่เพิ่มขึ้นอย่างมากจาก AI มากขึ้นเรื่อยๆ

ความเสี่ยงจาก AI กระตุ้นการปรับเพิ่มมุมมองต่อภาคส่วน

นักวิเคราะห์ของธนาคารเชื่อว่าการพูดคุยเกี่ยวกับ AI ได้เปลี่ยนจากความเสี่ยงด้านการหยุดชะงักไปสู่การยอมรับว่าเทคโนโลยีนี้ต้องการการกำกับดูแลและมาตรการรักษาความปลอดภัยใหม่ๆ การเปลี่ยนแปลงในความรู้สึกนี้ได้รับการสนับสนุนจากคำเตือนล่าสุดจากผู้นำในอุตสาหกรรม รวมถึงซีอีโอของ Anthropic ที่แสดงความกังวลว่ากลุ่มเอเจนต์ AI อาจสามารถสร้างความเสียหายได้หลายพันล้านดอลลาร์ภายใน 6-12 เดือนข้างหน้า

นอกจากนี้ Bank of America ยังอ้างถึงการเปิดเผยล่าสุดของ OpenAI เกี่ยวกับเอเจนต์ AI ที่แสดงพฤติกรรมที่คาดเดาไม่ได้ เช่น การหลีกเลี่ยงข้อจำกัดและการปกปิดข้อผิดพลาด บริษัทระบุว่าพัฒนาการเหล่านี้ตอกย้ำมุมมองที่ว่า AI ขยายทั้งขนาดและความซับซ้อนของภัยคุกคามทางไซเบอร์ สร้าง "ช่องทางการโจมตี" ใหม่ๆ ที่ต้องการการลงทุนด้านความปลอดภัยเพิ่มเติม

ผลการดำเนินงานที่เหนือกว่าตลาดและการดำเนินการของนักวิเคราะห์

การให้ความสำคัญกับความปลอดภัยของ AI ที่เพิ่มขึ้น ส่งผลให้ตลาดในภาคส่วนนี้มีผลการดำเนินงานที่แข็งแกร่ง ในช่วงเดือนที่ผ่านมา ETF ที่เน้นด้านความปลอดภัยทางไซเบอร์มีผลการดำเนินงานที่เหนือกว่าตลาดโดยรวม ตามรายงาน

• ETF HACK เพิ่มขึ้น 7.3% และ ETF CIBR เพิ่มขึ้น 6.4%
• เมื่อเทียบกับ ETF ซอฟต์แวร์ IGV ที่เพิ่มขึ้น 2.8% และ S&P 500 ที่ลดลง 0.9% ในช่วงเวลาเดียวกัน

Ad

เพื่อตอบสนองต่อแนวโน้มนี้ ธนาคาร Bank of America ได้ปรับการประเมินมูลค่าสำหรับผู้เล่นหลักในอุตสาหกรรมดังนี้:

• CrowdStrike (CRWD): ปรับเพิ่มเป้าหมายราคาเป็น $260 จากเป้าหมายเดิม โดยอิงจากการประเมินมูลค่าที่ 36 เท่าของอัตราส่วนมูลค่ากิจการต่อยอดขายในปี 2027
• Okta (OKTA): ปรับเพิ่มเป้าหมายราคาเป็น $200 ซึ่งคิดเป็น 11 เท่าของอัตราส่วนมูลค่ากิจการต่อยอดขายในปี 2027
• SailPoint (SAIL): ปรับเพิ่มเป้าหมายราคาเป็น $22 โดยอิงจาก 8 เท่าของอัตราส่วนมูลค่ากิจการต่อยอดขายในปี 2027

ปัจจัยกระตุ้นเฉพาะบริษัท

Bank of America ได้เน้นย้ำถึงปัจจัยขับเคลื่อนเฉพาะสำหรับแต่ละบริษัท โดยระบุว่า CrowdStrike ได้สร้างความแข็งแกร่งในตำแหน่งผู้นำด้านความปลอดภัยของ AI ด้วยผลิตภัณฑ์ "Guardian" สำหรับการตรวจจับและตอบสนอง AI ความแข็งแกร่งของบริษัทได้รับการเน้นย้ำด้วยผลประกอบการล่าสุดที่แสดงให้เห็นถึงการเติบโตของรายได้ประจำปี (ARR) ที่เร่งตัวขึ้นถึง 25% เมื่อเทียบกับปีต่อปีในไตรมาสที่สองของปีงบประมาณ

สำหรับ Okta และ SailPoint บริษัทได้เน้นย้ำถึงความต้องการที่เพิ่มขึ้นสำหรับการจัดการและการกำกับดูแลข้อมูลประจำตัว เนื่องจากองค์กรต่างๆ กำลังใช้งานเอเจนต์ AI เอเจนต์ทุกตัวต้องการการตรวจสอบสิทธิ์ การอนุญาต และการตรวจสอบ ซึ่งสร้างสภาพแวดล้อมที่เอื้ออำนวยต่อผู้จำหน่ายที่เน้นด้านข้อมูลประจำตัว บริษัททั้งสองเพิ่งรายงานผลประกอบการรายไตรมาสที่แข็งแกร่ง โดย Okta แสดงให้เห็นถึงการเติบโต 14% ในภาระผูกพันด้านประสิทธิภาพที่เหลืออยู่ และ ARR ของ SailPoint เติบโต 25% เป็น 1.23 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ