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아마존, AI 투자 자금 확보 위해 사상 첫 파운드화 채권 발행
아마존(Amazon)이 수요일 인공지능(AI) 인프라 투자 자금 확보를 위해 사상 처음으로 영국 파운드화 표시 채권 발행에 나섰습니다. 이번 발행은 유로, 스위스 프랑 시장에 이어 자금 조달 통화를 다변화하려는 아마존의 전략적 행보로, 빅테크 기업들의 AI 경쟁 심화에 따른 자금 수요를 반영합니다.
발행 세부 정보
이번 채권 발행을 주관하는 은행단 메모에 따르면, 아마존은 4개 만기 구조로 채권을 발행할 계획입니다. 각 만기별 최초 가격 제시안(IPG)은 영국 국채(길트) 금리 대비 다음과 같은 가산금리 수준에서 논의되었습니다.
- 3년 만기: 약 70bp(베이시스포인트) 가산
- 6년 만기: 약 90bp 가산
- 12년 만기: 약 105bp 가산
- 19년 만기: 약 110bp 가산
최종 발행 조건은 수요일 늦게 확정될 것으로 예상됩니다.
AI 자금 조달 경쟁과 시장 동향
Ad이번 파운드화 채권 발행은 AI 인프라 구축을 위한 막대한 자본을 조달하려는 빅테크 기업들의 광범위한 움직임의 일환입니다. LSEG 데이터에 따르면, 올해 주요 기술 기업들은 2000억 달러가 넘는 채권을 발행했는데, 이는 2025년 한 해 전체 발행액의 두 배 이상에 달하는 규모입니다.
앞서 구글의 모회사 알파벳(Alphabet)은 지난 2월 빅테크 기업 중 처음으로 파운드화 채권을 발행해 55억 파운드를 조달한 바 있습니다. 알파벳은 올해 일본 엔, 캐나다 달러, 호주 달러 표시 채권도 발행하며 통화 다변화에 적극적으로 나섰습니다.
시장 영향과 투자자 반응
빅테크 기업들의 대규모 채권 발행이 이어지면서 시장의 소화 능력에 대한 관측도 나오고 있습니다. 아마존이 지난 7월 250억 달러 규모의 채권을 발행했을 당시, 이전 발행에 비해 수요가 다소 약화된 모습을 보여 기술 기업 부채에 대한 투자자들의 선호도가 한계에 다다를 수 있다는 신호를 보였습니다.
한편, 유럽중앙은행(ECB)은 최근 유로존 내 기술 기업들의 채권 발행 증가세가 다른 차입 주체들을 밀어내는 '구축 효과'를 유발하고 이들의 자금 조달 비용을 높일 수 있다는 우려를 표명한 바 있어, 규제 당국의 감시 또한 강화될 가능성이 있습니다.