Story
UBS Wealth Management แนะนำให้กระจายการลงทุนนอกเหนือจากกระแสความนิยมใน AI โดยชี้ให้เห็นถึงความเสี่ยงจากการกระจุกตัวของสินทรัพย์
ฝ่ายบริหารความมั่งคั่งระดับโลกของ UBS แนะนำนักลงทุนให้ขยายพอร์ตการลงทุนออกไปนอกเหนือจากภาคปัญญาประดิษฐ์ (AI) โดยเตือนว่าความคาดหวังที่สูงและการกระจุกตัวของหุ้นในกลุ่มนี้สร้างความเสี่ยงอย่างมาก แม้ว่าหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีจะกำลังอยู่ในช่วงขาขึ้นก็ตาม
ในบันทึกถึงลูกค้า มาร์ค แฮฟเฟเล ประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายการลงทุน ยืนยันว่าธนาคารยังคงมองในแง่ดีต่อการเติบโตเชิงโครงสร้างในระยะยาวของ AI อย่างไรก็ตาม UBS เตือนว่าการประเมินมูลค่าที่สูงและศักยภาพของความแตกต่างอย่างมากในผลการดำเนินงานของบริษัทต่างๆ เน้นย้ำถึงอันตรายของพอร์ตการลงทุนที่มีน้ำหนักมากเกินไปในกลุ่มหุ้นยอดนิยมนี้
เปลี่ยนไปเน้นพื้นที่การเติบโตอื่นๆ
เพื่อลดความเสี่ยงเหล่านี้ UBS แนะนำให้นักลงทุนตรวจสอบให้แน่ใจว่าการถือครองหุ้นของตนมีการกระจายความเสี่ยงอย่างกว้างขวาง บริษัทได้ระบุโอกาสการเติบโตในระยะยาวหลายประการนอกเหนือจากเรื่องราวหลักของ AI ที่นักลงทุนควรพิจารณา
- พลังงานและทรัพยากร: ความต้องการศูนย์ข้อมูล การผลิตไฟฟ้า และโครงข่ายไฟฟ้ามีอยู่อย่างมั่นคง ตามที่ธนาคารระบุ UBS นิยมแนวทางการคัดเลือก โดยเลือกบริษัทที่มี "ความต้องการที่ชัดเจนในระยะยาวหลายปี แผนการขยายกำลังการผลิตที่น่าเชื่อถือ และงบดุลที่มีระเบียบวินัย"
- ความยั่งยืน: แม้ว่าความต้องการด้านการรักษาทางการแพทย์จะลดลง แต่ UBS มองเห็นโอกาสในระยะยาวในด้านนี้ โดยได้รับการสนับสนุนจากการเจาะตลาดที่ต่ำและการ ปรับมูลค่าใหม่ครั้งสำคัญ ในปีนี้ บริษัทฯ มีมุมมองเชิงบวกเป็นพิเศษต่อการรักษาโรคอ้วน เนื่องจากอุปทานเพิ่มขึ้นและคาดว่าราคาจะลดลง
Adโอกาสในการกระจายความเสี่ยงทั่วโลก
นอกเหนือจากภาคส่วนเฉพาะของสหรัฐฯ แล้ว บริษัทจัดการความมั่งคั่งยักษ์ใหญ่ยังชี้ให้เห็นถึงโอกาสในการกระจายความเสี่ยงทางภูมิศาสตร์ ธนาคารระบุว่าชื่นชอบหุ้นในยูโรโซน และตั้งข้อสังเกตว่ามูลค่าในบางตลาดเอเชียกำลังซื้อขายอยู่ที่ ระดับต่ำสุดในรอบหลายทศวรรษ
นอกจากนี้ UBS คาดว่าญี่ปุ่นจะได้รับประโยชน์จากการใช้จ่ายด้านทุนที่เพิ่มขึ้นที่เกี่ยวข้องกับ AI และการปฏิรูปองค์กรที่กำลังดำเนินอยู่ "เรายังคงมองในแง่ดีต่อศักยภาพในระยะยาวของนวัตกรรมที่เปลี่ยนแปลง แต่เราสนับสนุนแนวทางการกระจายความเสี่ยง" ธนาคารสรุป
Read next
More on หุ้น
ราคาออปชั่นของ Qualcomm ปรับตัวขึ้น 8% หลังการประกาศผลประกอบการ
ข้อมูลจากออปชั่นบ่งชี้ว่านักลงทุนกำลังคาดการณ์ว่าหุ้น Qualcomm อาจปรับตัวขึ้นถึง 8% หลังจากการประกาศผลประกอบการในวันที่ 4 พฤศจิกายน โดยในอดีต ปฏิกิริยาของหุ้นหลังการประกาศผลประกอบการนั้นสูงกว่าความผันผวนโดยนัยนี้ในครึ่งหนึ่งของแปดไตรมาสที่ผ่านมา
หุ้น Chemed พุ่งขึ้นหลังจาก Jefferies ปรับเพิ่มคำแนะนำเป็น 'ซื้อ' จากผลประกอบการไตรมาส 3 ที่ดีเกินคาด
หุ้นของ Chemed Corp. พุ่งขึ้นหลังจาก Jefferies ปรับเพิ่มคำแนะนำการลงทุนเป็น "ซื้อ" จาก "ถือ" โดยอ้างถึงผลประกอบการไตรมาสที่สามที่แข็งแกร่งเกินคาด และพื้นฐานที่ดีขึ้นในธุรกิจ VITAS ซึ่งเป็นธุรกิจดูแลผู้ป่วยระยะสุดท้าย และธุรกิจ Roto-Rooter
CAVA เทียบกับ Chipotle: ศักยภาพการเติบโตเมื่อเทียบกับผลกำไรและการประเมินมูลค่า
จากการวิเคราะห์ร้านอาหารแบบฟาสต์แคชชวลทั้งสองแห่ง พบว่า CAVA Group มีอัตราการเติบโตของรายได้ที่เร็วกว่า ในขณะที่ Chipotle Mexican Grill มีความน่าสนใจมากกว่าเมื่อพิจารณาจากผลกำไร การประเมินมูลค่า และปัจจัยพื้นฐานที่ปรับตามความเสี่ยง
หุ้น Lam Research พุ่งขึ้น หลังผลประกอบการของ SK Hynix บ่งชี้ถึงความต้องการอุปกรณ์ผลิตชิปที่แข็งแกร่ง
หุ้นของผู้ผลิตอุปกรณ์เซมิคอนดักเตอร์ปรับตัวสูงขึ้นหลังจากที่ลูกค้ารายสำคัญอย่าง SK Hynix ประกาศผลประกอบการที่ทำสถิติสูงสุด และบทวิเคราะห์จากนักวิเคราะห์ชี้ว่าการเทขายหุ้นเมื่อเร็วๆ นี้มากเกินไป