Shein กำหนดราคา IPO ในฮ่องกง ระดมทุน 1.74 พันล้านดอลลาร์ ก่อนเปิดเทรดวันอังคาร

Shein ผู้ค้าปลีกฟาสต์แฟชั่นออนไลน์ ได้กำหนดราคาเสนอขายหุ้นแก่ประชาชนทั่วไปเป็นครั้งแรก (IPO) ในตลาดหลักทรัพย์ฮ่องกงที่ราคาต่ำกว่ากรอบบนของช่วงราคาที่คาดการณ์ไว้ โดยสามารถระดมทุนได้ทั้งสิ้น 1.36 หมื่นล้านดอลลาร์ฮ่องกง (1.74 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ) หุ้นของบริษัทมีกำหนดจะเริ่มซื้อขายในวันอังคารนี้

รายละเอียดการเสนอขายหุ้น

Shein ได้เสนอขายหุ้นจำนวน 280 ล้านหุ้นในราคาหุ้นละ 48.56 ดอลลาร์ฮ่องกง ซึ่งอยู่ในช่วงราคาที่ประกาศไว้ก่อนหน้านี้ที่ 47.60 - 49.50 ดอลลาร์ฮ่องกงต่อหุ้น การกำหนดราคาดังกล่าวเกิดขึ้นหลังจากที่นักลงทุนแสดงความสนใจอย่างมาก โดยข้อมูลจากการยื่นเอกสารต่อตลาดหลักทรัพย์ระบุว่า

• ส่วนของนักลงทุนรายย่อยในฮ่องกงมียอดจองซื้อเกินจำนวนที่เสนอขาย 5.63 เท่า
• ส่วนของนักลงทุนสถาบันระหว่างประเทศมียอดจองซื้อเกิน 2.59 เท่า

บริษัทระบุว่า เงินที่ได้จากการระดมทุนส่วนใหญ่จะถูกนำไปใช้เพื่อปรับปรุงเทคโนโลยี สร้างการรับรู้ในแบรนด์ และขยายธุรกิจในระดับโลก

Ad

ความท้าทายด้านกฎระเบียบและมุมมองตลาด

การเข้าจดทะเบียนในตลาดฮ่องกงครั้งนี้เกิดขึ้นหลังจากที่ Shein ยกเลิกแผนการจดทะเบียนในตลาดนิวยอร์กและลอนดอนก่อนหน้านี้ ท่ามกลางความท้าทายด้านกฎระเบียบที่เพิ่มขึ้น โดยบริษัทกำลังเผชิญกับการตรวจสอบด้านสิ่งแวดล้อม สังคม และธรรมาภิบาล (ESG) จากคณะกรรมาธิการยุโรปและคณะกรรมาธิการการค้าแห่งสหพันธรัฐของสหรัฐฯ (FTC)

ก่อนหน้านี้ Shein เคยถูกปรับในฝรั่งเศสจากข้อกล่าวหาเรื่องการให้ส่วนลดที่ไม่เป็นจริง และในอิตาลีจากประเด็นการฟอกเขียว (Greenwashing) ซึ่งเป็นการกล่าวอ้างเกินจริงเกี่ยวกับประโยชน์ด้านสิ่งแวดล้อมขององค์กร นอกจากนี้ บริษัทยังรายงานผลขาดทุน 99 ล้านดอลลาร์สหรัฐในไตรมาสล่าสุด หลังจากสหรัฐฯ ยกเลิกการยกเว้นภาษีนำเข้าสำหรับพัสดุขนาดเล็ก

สำหรับสัญญาณเบื้องต้นจากตลาด Reuters รายงานว่า หุ้นของ Shein ร่วงลงมากกว่า 10% ในการซื้อขายนอกตลาดอย่างไม่เป็นทางการ (gray-market) เมื่อวันจันทร์ ซึ่งอาจเป็นตัวบ่งชี้ถึงแรงกดดันที่หุ้นอาจเผชิญในวันเปิดการซื้อขายวันแรก