นักลงทุนออปชันแห่เก็งกำไร Affirm คาดหุ้นพุ่งทะลุ $77-$85 หลังประกาศงบ

นักลงทุนในตลาดออปชันได้เข้ามาเก็งกำไรในหุ้น Affirm Holdings Inc (AFRM) อย่างคึกคักก่อนการประกาศผลประกอบการ โดยมีปริมาณการซื้อขายสัญญา Call Options สูงกว่า Put Options อย่างมีนัยสำคัญ สะท้อนมุมมองเชิงบวกของตลาดว่าราคาหุ้นอาจปรับตัวสูงขึ้นอย่างรวดเร็วหลังการรายงานตัวเลข

สัญญาณกระทิงในตลาดออปชัน

ข้อมูลจาก Investing.com ระบุว่าปริมาณการซื้อขายออปชันของ Affirm รวมอยู่ที่ 23,596 สัญญา โดยแบ่งเป็นสัญญา Call Options (สิทธิในการซื้อ) จำนวน 14,522 สัญญา และสัญญา Put Options (สิทธิในการขาย) จำนวน 9,074 สัญญา ซึ่งปริมาณฝั่ง Call นั้นสูงกว่าฝั่ง Put อยู่มากกว่า 5,000 สัญญา

อัตราส่วนดังกล่าวเป็นตัวบ่งชี้ที่ชัดเจนถึงมุมมองเชิงบวก (Bullish Sentiment) ในหมู่นักลงทุนออปชัน ซึ่งกำลังวางสถานะเพื่อรับประโยชน์หากราคาหุ้นของ Affirm ปรับตัวสูงขึ้นหลังการประกาศผลประกอบการ

เดิมพันระยะสั้นที่ราคาใช้สิทธิ $77-$85

การซื้อขายส่วนใหญ่กระจุกตัวอยู่ที่สัญญา Call Options ที่จะหมดอายุในระยะสั้น โดยเฉพาะที่ราคาใช้สิทธิ (Strike Price) ระหว่าง $77 ถึง $85

Ad

• ราคาใช้สิทธิ $77: มีปริมาณการซื้อขายสูงถึง 2,078 สัญญา เทียบกับสถานะคงค้าง (Open Interest) เดิมที่มีเพียง 183 สัญญา ซึ่งชี้ให้เห็นว่ามีนักลงทุนรายใหม่เข้ามาเปิดสถานะจำนวนมากเพื่อเก็งกำไรกับเหตุการณ์นี้โดยเฉพาะ
• กลยุทธ์ Call Spread: พบการซื้อขายในกลยุทธ์ Call Spread ที่ราคา $80/$85 จำนวน 1,553 สัญญา ซึ่งเป็นสัญญาณว่านักลงทุนบางส่วนคาดหวังว่าหุ้นจะปรับตัวขึ้น แต่ก็มีการป้องกันความเสี่ยงโดยจำกัดผลกำไรไว้
• ฝั่ง Put: แม้จะมีปริมาณน้อยกว่า แต่ก็มีการซื้อขายสัญญา Put เพื่อป้องกันความเสี่ยงหรือเก็งกำไรในฝั่งขาลงเช่นกัน โดยเฉพาะที่ราคาใช้สิทธิ $72-$77

บริบทและความคาดหวังของตลาด

กิจกรรมที่คึกคักนี้เกิดขึ้นก่อนที่ Affirm จะรายงานผลประกอบการหลังปิดตลาด ซึ่งนักวิเคราะห์คาดการณ์ว่าจะรายงานกำไรต่อหุ้น (EPS) ที่ $0.35 และรายได้ 1.11 พันล้านดอลลาร์ นอกจากนี้ ข้อมูลยังชี้ให้เห็นว่าค่าความเบี่ยงเบน (Skew) ของออปชันปรับตัวสูงขึ้น ซึ่งหมายความว่าสัญญา Call Options ที่ราคานอกตลาด (Out-of-the-Money) มีราคาแพงขึ้นเมื่อเทียบกับสัญญา Put ซึ่งเป็นการตอกย้ำว่ามีความต้องการเก็งกำไรในฝั่งขาขึ้นมากกว่า

นักลงทุนจะจับตาดูอย่างใกล้ชิดว่าผลประกอบการและแนวโน้มที่บริษัทจะประกาศออกมานั้นสามารถสร้างความประหลาดใจในเชิงบวกและผลักดันให้ราคาหุ้นเคลื่อนไหวตามที่ตลาดออปชันคาดการณ์ไว้ได้หรือไม่