Story
Các cặp tiền tệ chính đối mặt đợt đáo hạn quyền chọn trị giá hàng tỷ USD vào Thứ Tư
Summary
Một khối lượng lớn các hợp đồng quyền chọn trên các cặp tiền tệ chính như EUR/USD, USD/JPY và GBP/USD sẽ đáo hạn vào thứ Tư, có khả năng ảnh hưởng đến biến động giá trong ngắn hạn.
Một loạt hợp đồng quyền chọn tiền tệ có giá trị danh nghĩa lên tới hàng tỷ USD dự kiến sẽ đáo hạn vào thứ Tư tuần này, có thể tạo ra các vùng giá thu hút đối với các cặp tiền tệ chính trên thị trường giao ngay (spot market).
Theo dữ liệu từ Depository Trust & Clearing Corporation (DTCC), các nhà giao dịch đang theo dõi chặt chẽ các mức giá thực hiện (strike price) quan trọng có thể ảnh hưởng đến hành động giá trong phiên giao dịch.
Chi tiết các hợp đồng đáo hạn chính
Các hợp đồng quyền chọn lớn nhất tập trung ở một số cặp tiền tệ phổ biến, với các mức giá và giá trị danh nghĩa đáng chú ý sau:
- EUR/USD: Các mức đáo hạn bao gồm 1,1400 (trị giá 1,88 tỷ EUR), 1,1500 (1,33 tỷ EUR) và 1,1750 (960 triệu EUR).
- USD/JPY: Các mức giá quan trọng là 164,50 (trị giá 1,12 tỷ USD), 160,00 (1,05 tỷ USD) và 163,50 (949,6 triệu USD).
- GBP/USD: Một hợp đồng lớn tại mức giá 1,3350 với giá trị 1,37 tỷ GBP sẽ đáo hạn.
- USD/CAD: Các mức đáo hạn bao gồm 1,4250 (731,4 triệu USD), 1,4100 (594,3 triệu USD) và 1,3000 (560 triệu USD).
Tác động tiềm tàng lên thị trường
AdViệc đáo hạn các hợp đồng quyền chọn với khối lượng lớn thường có xu hướng "ghim" giá giao ngay xung quanh các mức giá thực hiện khi thời điểm đáo hạn đến gần. Hiện tượng này xảy ra do các nhà giao dịch lớn có thể thực hiện các giao dịch phòng hộ (hedging) để giảm thiểu rủi ro, qua đó làm giảm biến động trong một phạm vi hẹp.
Đối với các nhà đầu tư, điều này có nghĩa là giá có thể dao động quanh các mức trên trong ngắn hạn. Tuy nhiên, sau khi các hợp đồng này hết hạn, ảnh hưởng "ghim giá" sẽ biến mất, có khả năng giải phóng biến động và cho phép giá di chuyển tự do hơn.
Bối cảnh và các đợt đáo hạn sắp tới
Ngoài các cặp tiền tệ nêu trên, dữ liệu của DTCC cũng cho thấy các hợp đồng đáo hạn vào thứ Tư đối với các cặp AUD/USD, USD/BRL, USD/CNY, USD/KRW, EUR/GBP, USD/MXN, và NZD/USD với nhiều mức giá và giá trị khác nhau.
Thị trường cũng cần lưu ý các đợt đáo hạn lớn khác vào cuối tuần và đầu tuần sau. Cụ thể, các hợp đồng EUR/USD trị giá 1,63 tỷ EUR tại mức 1,1300 sẽ đáo hạn vào ngày 10 tháng 7, và một hợp đồng USD/JPY đặc biệt lớn trị giá 3,42 tỷ USD tại mức 160,50 sẽ đáo hạn vào ngày 13 tháng 7.