Loạt hợp đồng quyền chọn tiền tệ giá trị lớn đáo hạn vào thứ Tư

Một loạt hợp đồng quyền chọn tiền tệ có giá trị danh nghĩa lên tới hàng tỷ đô la sẽ đáo hạn vào thứ Tư tuần này, có khả năng ảnh hưởng đến diễn biến giá của các cặp tiền tệ chính trên thị trường ngoại hối.

Chi tiết các hợp đồng đáo hạn

Theo dữ liệu từ Depository Trust & Clearing Corporation (DTCC), các hợp đồng quyền chọn lớn tập trung ở một số cặp tiền tệ quan trọng. Các nhà giao dịch sẽ theo dõi chặt chẽ các mức giá thực hiện (strike price) này khi ngày đáo hạn đến gần.

• EUR/USD: Các hợp đồng đáo hạn bao gồm mức 1,1400 (trị giá 1,88 tỷ EUR), 1,1500 (trị giá 1,33 tỷ EUR), và 1,1750 (trị giá 960 triệu EUR).
• USD/JPY: Các mức giá đáo hạn đáng chú ý là 164,50 (trị giá 1,12 tỷ USD), 160,00 (trị giá 1,05 tỷ USD), và 163,50 (trị giá 949,6 triệu USD).
• GBP/USD: Một hợp đồng lớn sẽ đáo hạn tại mức 1,3350 với giá trị danh nghĩa 1,37 tỷ GBP.
• USD/CAD: Các mức đáo hạn chính là 1,4250 (trị giá 731,4 triệu USD), 1,4100 (trị giá 594,3 triệu USD), và 1,3000 (trị giá 560 triệu USD).

Ngoài ra, dữ liệu cũng cho thấy các hợp đồng lớn khác sẽ đáo hạn vào các ngày tiếp theo, như một hợp đồng USD/JPY trị giá 3,42 tỷ USD tại mức 160,50 vào ngày 13 tháng 7.

Tác động tiềm tàng đến thị trường

Ad

Việc đáo hạn các hợp đồng quyền chọn với giá trị lớn thường có xu hướng tạo ra hiệu ứng "nam châm" hoặc "ghìm giá" (pinning effect) đối với giá giao ngay (spot price) của các cặp tiền tệ. Khi thời điểm đáo hạn đến gần, giá giao ngay có thể bị thu hút và dao động quanh các mức giá thực hiện có khối lượng lớn.

Đối với các nhà đầu tư, điều này có thể dẫn đến sự gia tăng biến động ngắn hạn hoặc ngược lại, khiến giá tạm thời đi ngang quanh các ngưỡng quan trọng. Các nhà giao dịch thường theo dõi các sự kiện này để dự đoán các vùng hỗ trợ hoặc kháng cự tiềm năng trong ngày.

Bối cảnh thị trường

Ngoài các cặp tiền tệ đã nêu, nhiều cặp khác cũng có các hợp đồng quyền chọn đáo hạn vào thứ Tư, bao gồm AUD/USD, USD/BRL, USD/CNY, và NZD/USD với các mức giá và giá trị danh nghĩa khác nhau. Sự tập trung của các hợp đồng đáo hạn tại một số mức giá nhất định phản ánh kỳ vọng và vị thế của các nhà đầu tư lớn trên thị trường trong thời gian qua.