Salesforce, Microsoft และ Apple เผชิญกับบททดสอบจากเฟดและผลประกอบการ

หุ้นเทคโนโลยีชั้นนำ 3 ตัว ได้แก่ Salesforce, Microsoft และ Apple ได้สร้างผลตอบแทนที่น่าประทับใจให้กับนักลงทุน แต่กำลังเผชิญกับช่วงเวลาที่สำคัญจากการตัดสินใจด้านนโยบายของธนาคารกลางสหรัฐฯ และรายงานผลประกอบการที่สำคัญที่กำลังจะมาถึง ประสิทธิภาพของหุ้นเหล่านี้ซึ่งเป็นส่วนประกอบของดัชนี Dow Jones Industrial Average ชี้ให้เห็นถึงปัจจัยกระตุ้นและความเสี่ยงพื้นฐานที่กำลังปรากฏให้เห็นในขณะนี้

หุ้นที่ทำผลงานโดดเด่น

จากข้อมูลประสิทธิภาพที่ติดตามโดย Investing.com สำหรับกลยุทธ์ "Dominate the Dow" ที่คัดเลือกโดย AI บริษัททั้งสามนี้เป็นตัวขับเคลื่อนผลตอบแทนที่สำคัญ ผลกำไรที่รายงานนับตั้งแต่รวมอยู่ในพอร์ตโฟลิโอแบบจำลองมีดังนี้:

• Salesforce (CRM): +51.96% นับตั้งแต่เข้าสู่พอร์ตเมื่อวันที่ 1 กรกฎาคม ปิดที่ 247.61 ดอลลาร์ในวันจันทร์
• Microsoft (MSFT): +38.86% นับตั้งแต่เข้าสู่พอร์ตเมื่อวันที่ 1 กรกฎาคม ปิดที่ 532.60 ดอลลาร์
• - Apple (AAPL): +21.81% นับตั้งแต่เข้าซื้อเมื่อวันที่ 1 ธันวาคม 2025 ปิดที่ราคา 343.91 ดอลลาร์

Investing.com รายงานว่ากลยุทธ์ของพวกเขาสร้างผลตอบแทน 19.93% ในปี 2026 ซึ่งสูงกว่าดัชนี Dow Jones Industrial Average ถึง 11.07 จุดเปอร์เซ็นต์ ตัวเลขเหล่านี้ให้บริบทสำหรับการเคลื่อนไหวของหุ้นเฉพาะก่อนเหตุการณ์สำคัญในตลาด

ปัจจัยกระตุ้นสำคัญและมุมมองของนักวิเคราะห์

ผลการดำเนินงานที่แข็งแกร่งของแต่ละบริษัทกำลังถูกทดสอบด้วยปัจจัยเฉพาะขององค์กรและเศรษฐกิจมหภาค ซึ่งส่งผลให้เกิดปฏิกิริยาที่หลากหลายจากนักวิเคราะห์ตลาด

Salesforce

Ad

ปัจจัยกระตุ้นหลักสำหรับ Salesforce คือการเข้าซื้อกิจการ Braze มูลค่า 5.66 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งประกาศเมื่อวันที่ 20 ตุลาคม นักวิเคราะห์จาก DA Davidson ได้ปรับเป้าหมายราคาขึ้นเป็น 250 ดอลลาร์ โดยอ้างถึงความเหมาะสมเชิงกลยุทธ์ของข้อตกลง อย่างไรก็ตาม การประเมินมูลค่าดังกล่าวได้รับการตรวจสอบอย่างละเอียด Piper Sandler ตั้งข้อสังเกตว่าข้อตกลงนี้ประเมินมูลค่า Braze ไว้ที่ประมาณ 5.7 เท่า ของมูลค่ากิจการต่อยอดขายในอีก 12 เดือนข้างหน้า ซึ่งสูงกว่าค่าเฉลี่ยในอดีตสำหรับทั้ง Braze และการเข้าซื้อกิจการซอฟต์แวร์อื่นๆ

Microsoft

Microsoft มีกำหนดรายงานผลประกอบการไตรมาสที่ 1 ปีงบประมาณ 2027 ในวันพุธ ซึ่งเป็นวันเดียวกับการประกาศนโยบายของธนาคารกลางสหรัฐฯ บริษัทคาดการณ์ว่าการเติบโตของ Azure จะเร่งตัวขึ้นเป็นประมาณ 45% ในสกุลเงินคงที่ ตัวชี้วัดสำคัญคือการสร้างรายได้จาก AI โดยจำนวนที่นั่ง Microsoft 365 Copilot แบบชำระเงินได้ทะลุ 30 ล้านที่นั่งในไตรมาสก่อนหน้า ในทางกลับกัน นักวิเคราะห์กำลังจับตาดูค่าใช้จ่ายด้านทุนที่สูง ซึ่งคาดว่าจะเกิน 50 พันล้านดอลลาร์ ในไตรมาสนี้ และการคาดการณ์การลดลงของอัตรากำไรขั้นต้นของ Microsoft Cloud

Apple

ด้วยผลประกอบการที่จะประกาศในวันที่ 2 พฤศจิกายน หุ้นของ Apple มีผลการดำเนินงานที่แข็งแกร่ง โดยแซงหน้า Nvidia ขึ้นเป็นบริษัทที่มีมูลค่ามากที่สุดในโลกชั่วคราวในเดือนตุลาคม ปัจจัยขับเคลื่อนรายได้ที่อาจเกิดขึ้นซึ่งยังไม่ได้มีการประเมินคือระดับการชำระเงินใหม่สำหรับผู้ช่วย Siri ของบริษัท อย่างไรก็ตาม นักวิเคราะห์บางส่วนยังคงระมัดระวัง เมื่อวันที่ 20 ตุลาคม Loop Capital ปรับลดอันดับหุ้นจาก "ซื้อ" เป็น "ถือ" โดยอ้างถึงความกังวลเกี่ยวกับรายงานการลดลงของการจัดส่ง iPhone ที่วางแผนไว้ถึง 10% สำหรับไตรมาสเดือนกันยายนและธันวาคม

บริบทตลาดโดยรวม

เหตุการณ์เฉพาะของบริษัทเหล่านี้เกิดขึ้นท่ามกลางความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจมหภาค ดัชนีอุตสาหกรรมดาวโจนส์ปิดบวก 0.28% ที่ 52,361.52 ในวันจันทร์ ธนาคารกลางสหรัฐฯ มีกำหนดประกาศการตัดสินใจเรื่องอัตราดอกเบี้ยในวันพุธ โดยตลาดบ่งชี้ว่ามีความเป็นไปได้ต่ำที่จะมีการขึ้นอัตราดอกเบี้ย ตามการวิเคราะห์จาก Capital.com ที่อ้างโดย TheStreet การบรรจบกันของรายงานผลประกอบการที่สำคัญและการตัดสินใจของธนาคารกลางสหรัฐฯ คาดว่าจะเป็นบททดสอบที่สำคัญสำหรับความเชื่อมั่นของตลาด