รายงานอัตราเงินเฟ้อ PCE หลัก และรายงานการจ้างงานนอกภาคเกษตร (NFP) เป็นข่าวสำคัญในสัปดาห์นี้สำหรับตลาด

นักลงทุนกำลังเตรียมพร้อมสำหรับสัปดาห์แห่งข้อมูลเศรษฐกิจที่สำคัญ โดยเฉพาะดัชนีเงินเฟ้อที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) ใช้เป็นหลัก และรายงานการจ้างงานรายเดือน ซึ่งจะให้สัญญาณสำคัญเกี่ยวกับทิศทางของนโยบายการเงิน นอกจากนี้ ผลประกอบการของบริษัทชั้นนำหลายแห่งจะให้ข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับสุขภาพของภาคเทคโนโลยีและภาคผู้บริโภคด้วย

ข้อมูลเงินเฟ้อและการจ้างงานเป็นจุดสนใจหลัก

ข้อมูลที่คาดหวังมากที่สุดในสัปดาห์นี้จะมาถึงในวันพุธ นั่นคือดัชนีราคาการบริโภคส่วนบุคคลหลัก (Core Personal Consumption Expenditures หรือ PCE) ซึ่งเป็นมาตรวัดเงินเฟ้อหลักของเฟด นักเศรษฐศาสตร์คาดการณ์ว่าจะเพิ่มขึ้นเมื่อเทียบกับปีที่แล้วเป็น 3.4% จาก 3.3% ก่อนหน้านี้ ตามตัวเลขจาก Investing.com หากตัวเลขสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ อาจเป็นความท้าทายต่อความหวังของตลาดในการลดอัตราดอกเบี้ย

สัปดาห์นี้จะสิ้นสุดลงด้วยรายงานการจ้างงานนอกภาคเกษตร (Nonfarm Payrolls หรือ NFP) ในวันศุกร์ การคาดการณ์โดยทั่วไปคือการชะลอตัวของการสร้างงานอย่างมากเหลือเพียง 98,000 ตำแหน่ง ซึ่งลดลงอย่างมากจาก 162,000 ตำแหน่งในเดือนก่อนหน้า ตัวเลขเศรษฐกิจที่อ่อนแอเช่นนี้อาจสนับสนุนการผ่อนคลายนโยบายการเงิน แต่หากมีผลประกอบการที่ดีเกินคาด โดยเฉพาะอย่างยิ่งหากควบคู่กับอัตราเงินเฟ้อที่ยังคงอยู่ในระดับสูง ก็อาจทำให้ผู้กำหนดนโยบายมีมุมมองที่เข้มงวดมากขึ้น

ผลประกอบการของบริษัทสำคัญๆ จะให้ข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับภาคส่วนต่างๆ

บริษัทใหญ่ๆ หลายแห่งมีกำหนดรายงานผลประกอบการรายไตรมาส ซึ่งจะให้มุมมองระดับองค์กรเกี่ยวกับเศรษฐกิจ:

Ad

• Micron (MU): บริษัทผู้ผลิตชิปหน่วยความจำรายนี้จะรายงานผลประกอบการในวันพุธ และถือเป็นตัวชี้วัดสำคัญสำหรับความต้องการฮาร์ดแวร์ที่เกี่ยวข้องกับ AI ผลประกอบการของบริษัทน่าจะส่งผลกระทบต่ออุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์โดยรวม
• Accenture (ACN) และ Nike (NKE): บริษัทเหล่านี้จะรายงานผลประกอบการในวันพฤหัสบดี ซึ่งจะให้ภาพรวมของสองภาคส่วนเศรษฐกิจที่แตกต่างกัน ผลประกอบการของ Accenture จะให้ข้อมูลเกี่ยวกับการใช้จ่ายด้านเทคโนโลยีขององค์กร ในขณะที่ผลประกอบการของ Nike จะเป็นตัวชี้วัดสุขภาพการใช้จ่ายของผู้บริโภค
• - Carnival (CCL) และ CarMax (KMX): รายงานจากผู้ให้บริการเรือสำราญและผู้ค้าปลีกรถยนต์มือสองในวันอังคารจะให้ข้อมูลเบื้องต้นเกี่ยวกับการใช้จ่ายของผู้บริโภคในภาคการท่องเที่ยวและยานยนต์ในช่วงต้นสัปดาห์

ตัวชี้วัดทางเศรษฐกิจอื่นๆ ที่ควรจับตาดู

ก่อนเหตุการณ์สำคัญ ตลาดจะวิเคราะห์ข้อมูลตำแหน่งงานว่าง JOLTS ในวันอังคารและแบบสำรวจความเชื่อมั่นผู้บริโภคของ Conference Board เพื่อหาเบาะแสเกี่ยวกับความตึงเครียดของตลาดแรงงานและความเชื่อมั่นของครัวเรือน นอกจากนี้ เจ้าหน้าที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ หลายคนมีกำหนดจะกล่าวสุนทรพจน์ในวันอังคาร ซึ่งอาจส่งผลต่อตลาดด้วยความคิดเห็นเกี่ยวกับทิศทางอัตราดอกเบี้ย

ในวันพฤหัสบดี ดัชนี PMI ภาคการผลิตของ ISM จะถูกจับตามองอย่างใกล้ชิด โดยคาดการณ์ว่าส่วนประกอบราคาที่จ่ายจะอยู่ที่ระดับสูง 72.0 ตัวเลขนี้อาจบ่งชี้ถึงแรงกดดันด้านต้นทุนการผลิตที่ต่อเนื่องสำหรับผู้ผลิต ซึ่งเป็นปัจจัยสำคัญในเรื่องอัตราเงินเฟ้อโดยรวม