レイモンド・ジェームズ社、アリソン、グリフォン、コンストラクション・パートナーズを産業セクターの注目銘柄に選出

レイモンド・ジェームズは、最新の「アナリスト推奨銘柄リスト」において、大きな上昇ポテンシャルを持つ産業株3銘柄を選定しました。同社が注目したのは、アリソン・トランスミッション（ALSN）、グリフォン・コーポレーション（GFF）、コンストラクション・パートナーズ（ROAD）の3銘柄で、アナリストは各社について、魅力的なバリュエーション、堅実なファンダメンタルズ、そして明確な短期的なカタリストを挙げています。

選定基準

このリストに掲載されるには、レイモンド・ジェームズのアナリストによる「強力買い」または「アウトパフォーム」のレーティングが必要です。選定プロセスは非常に厳格で、各アナリストは一度に1銘柄のみを推奨できます。同社のリサーチチームは、強固な事業基盤、魅力的なバリュエーション、そして株価上昇を牽引すると予想される具体的なイベントやトレンドを持つ企業を優先的に選定しています。

アナリスト推奨銘柄

アリソン・トランスミッション（ALSN）

レイモンド・ジェームズのアナリストは、トランスミッションメーカーであるアリソン・トランスミッションの投資環境は良好であると見ており、現在の株価は世界のオンロードおよびオフロード市場の底打ちの可能性を十分に反映していないと指摘しています。同社は、アリソンの割高な株価は以下の要因によって正当化されると考えています。

• フルオートマチックトランスミッションの普及拡大による優れた利益率と成長可能性。
• 株主重視の資本還元戦略。
• DAN買収後のレバレッジ増加にもかかわらず、株価を支えることが期待される積極的な自社株買いプログラム。

アリソン・トランスミッションは先日、第2四半期の調整後利益が1株当たり2.73ドル、売上高が15億6,000万ドルとなり、アナリスト予想を上回り、通期売上高見通しを引き上げました。

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グリフォン・コーポレーション（GFF）

レイモンド・ジェームズは、グリフォン・コーポレーションのリスク・リターン特性が極めて非対称的であることに注目し、下落リスクは限定的であると指摘しました。強気の見通しは、大規模な自社株買いプログラムと二桁のフリーキャッシュフロー利回りによって裏付けられています。アナリストは、グリフォンが住宅購入事業（HBP）部門の利益率目標を継続的に達成していることから、フリーキャッシュフローのほぼすべてを自社株買いに充てる方針であることに注目しました。

2028年まで主要な債務償還期限がないため、グリフォンは十分な財務的柔軟性を有しています。さらに、アナリストは、取締役会が事業の大部分または全部の売却を準備していると見ており、売却価格は現在の株価を大幅に上回る可能性があるとしています。グリフォンは先日発表した第3四半期決算でウォール街の予想を上回り、S&Pとムーディーズは債務削減努力を評価し、同社の信用格付けを引き上げました。

コンストラクション・パートナーズ（ROAD）

コンストラクション・パートナーズは、最近の株価下落を受け、レイモンド・ジェームズが市場の懸念に対する過剰反応と見なす形で、注目銘柄リストに追加されました。アナリストらは、天候動向、連邦インフラ法案の再承認、燃料費の高騰に対する懸念は誇張されていると考えています。

レイモンド・ジェームズは、ROADの事業の大部分は州の運輸局からのものであるため、連邦法案のタイミングによる影響は限定的であると主張しています。さらに、燃料費はアスファルト価格指数やヘッジ取引を通じて大部分が転嫁されているとも述べています。アナリストらは、同社の強力なM&A統合能力と、高成長で資金力のある州市場への注力に長期的な価値を見出しています。コンストラクション・パートナーズは最近、第3四半期の業績と売上高がアナリスト予想を上回り、通期業績見通しを引き上げました。