หุ้น Tyra Biosciences พุ่งเกือบ 10% หลังประกาศระดมทุน 400 ล้านดอลลาร์

ราคาหุ้นของ Tyra Biosciences (TYRA) พุ่งขึ้นเกือบ 9.8% ในการซื้อขายช่วงเช้า หลังจากบริษัทเทคโนโลยีชีวภาพประกาศแผนการเสนอขายหุ้นแก่ประชาชนทั่วไปแบบมีผู้จัดจำหน่าย (underwritten public offering) มูลค่ารวม 400 ล้านดอลลาร์สหรัฐ ซึ่งนักลงทุนมองว่าเป็นสัญญาณบวกที่สะท้อนความเชื่อมั่นต่อศักยภาพของโครงการพัฒนายาของบริษัท

รายละเอียดการระดมทุน

การเสนอขายหุ้นครั้งนี้ประกอบด้วยหุ้นสามัญประมาณ 9.08 ล้านหุ้น ที่ราคา 22.03 ดอลลาร์ต่อหุ้น และใบสำคัญแสดงสิทธิที่จะซื้อหุ้น (pre-funded warrants) ในจำนวนที่เท่ากัน โดยคาดว่ากระบวนการจะเสร็จสิ้นในวันที่ 15 กันยายนนี้

บริษัทระบุว่าจะนำเงินทุนที่ได้สุทธิไปรวมกับเงินสดที่มีอยู่ เพื่อใช้ขับเคลื่อนกลยุทธ์การพัฒนา "dabogratinib 3x3" ซึ่งประกอบด้วยโครงการทดลองทางคลินิกระยะท้าย 3 โครงการ ได้แก่ การรักษามะเร็งเยื่อบุทางเดินปัสสาวะส่วนบนชนิดลุกลามต่ำ (low-grade upper tract urothelial carcinoma), มะเร็งกระเพาะปัสสาวะชนิดไม่ลุกลามเข้ากล้ามเนื้อที่มีความเสี่ยงปานกลาง (intermediate-risk non-muscle invasive bladder cancer) และภาวะกระดูกเจริญผิดปกติ (achondroplasia)

ความเชื่อมั่นจากนักลงทุนสถาบัน

Ad

การระดมทุนครั้งนี้ได้รับความสนใจจากนักลงทุนสถาบันชั้นนำหลายแห่ง นำโดย RA Capital Management ซึ่งช่วยเพิ่มความน่าเชื่อถือให้กับการเสนอขาย นอกจากนี้ยังมีวาณิชธนกิจขนาดใหญ่อย่าง Jefferies, Guggenheim Securities, Cantor Fitzgerald และ Barclays ทำหน้าที่เป็นผู้จัดการการจัดจำหน่ายและรับประกันการจำหน่ายร่วม (joint book-running managers) การเข้าร่วมของสถาบันการเงินระดับนี้สะท้อนถึงความเชื่อมั่นอย่างสูงในแนวโน้มของบริษัท

ปัจจัยหนุนจากผลการทดลองล่าสุด

การประกาศระดมทุนเกิดขึ้นเพียง 5 วันหลังจากที่ Tyra รายงานผลการทดลองทางคลินิกระยะที่ 2 ของยา dabogratinib (โครงการ SURF302) ซึ่งแสดงให้เห็นผลลัพธ์ที่น่าพอใจ โดยยาในรูปแบบรับประทานขนาด 60 มก. วันละครั้ง สามารถสร้าง อัตราการตอบสนองโดยรวม (overall response rate) ได้ถึง 79% ในผู้ป่วยมะเร็งกระเพาะปัสสาวะชนิดไม่ลุกลามเข้ากล้ามเนื้อที่มีความเสี่ยงปานกลางและมีการกลายพันธุ์ของยีน FGFR3 ทั้งยังมีข้อมูลความปลอดภัยที่ดี

ผลการทดลองดังกล่าวได้พิสูจน์แนวคิดทางคลินิก (clinical proof of concept) และเป็นปัจจัยสำคัญที่ผลักดันราคาหุ้นไปก่อนหน้านี้แล้ว ทำให้ตลาดมองว่าการระดมทุนขนาดใหญ่ในครั้งนี้เป็นการต่อยอดความสำเร็จเพื่อเข้าสู่การศึกษาในระยะต่อไป มากกว่าจะเป็นเพียงการเพิ่มทุนที่ทำให้สัดส่วนการถือหุ้นลดลง (dilution) ในขณะที่ตลาดหุ้นโดยรวมอย่างดัชนี S&P 500 และ Nasdaq อยู่ในแดนลบ การปรับตัวขึ้นของหุ้น TYRA จึงโดดเด่นเป็นพิเศษ