แลมบ์ เวสตัน มองเห็นโอกาสในการเดิมพันออปชั่นครั้งใหญ่ โดยมีเป้าหมายอยู่ที่ระดับต่ำสุดในรอบ 52 สัปดาห์

การซื้อขายออปชั่นที่มีปริมาณมากและกระจุกตัวสูงในหุ้น Lamb Weston Holdings (NYSE: LW) ในเช้าวันศุกร์ได้ดึงดูดความสนใจของตลาด บ่งชี้ถึงการเดิมพันครั้งใหญ่เกี่ยวกับทิศทางของหุ้นก่อนที่จะหมดอายุในเดือนตุลาคม กิจกรรมดังกล่าวมีลักษณะเป็นขาลงอย่างเห็นได้ชัด โดยสัญญา Put มีจำนวนมากกว่าสัญญา Call ในอัตราส่วน 372 ต่อ 1

รายละเอียดของการซื้อขาย

จากข้อมูลการไหลของออปชั่นจาก Bloomberg ที่บันทึกไว้เวลา 10:40 น. EDT พบว่าจากสัญญาทั้งหมด 14,201 สัญญา มี 14,163 สัญญาเป็น Put กิจกรรมส่วนใหญ่กระจุกตัวอยู่ที่ธุรกรรมเดียว:

• มีการซื้อขาย 14,130 สัญญา ของ Put ที่ราคา $37.50 ในวันที่ 16 ตุลาคม 2026
• ราคาใช้สิทธิ์นี้ต่ำกว่าราคาซื้อขายของ Lamb Weston ที่ $46.52 ในขณะนั้นประมาณ 19.4%
• การซื้อขายนี้แสดงถึงการเพิ่มขึ้นอย่างมหาศาล 59 เท่า จากปริมาณสัญญาคงค้างก่อนหน้าเพียง 240 สัญญาที่ราคาใช้สิทธิ์นั้น

ที่น่าสังเกตคือ ราคาใช้สิทธิ์ 37.50 ดอลลาร์ อยู่ต่ำกว่าราคาต่ำสุดในรอบ 52 สัปดาห์ของหุ้นที่ 37.62 ดอลลาร์เล็กน้อย ซึ่งบ่งชี้ว่าเทรดเดอร์หรือกลุ่มเทรดเดอร์ที่เกี่ยวข้องกำลังจับตาดูความเป็นไปได้ที่หุ้นจะกลับไปแตะระดับต่ำสุดหรือทะลุผ่านระดับต่ำสุดนั้นภายใน 28 วันข้างหน้า

สัญญาณที่ขัดแย้งในความผันผวน

Ad

แม้จะมีปริมาณการขาย Put จำนวนมาก ซึ่งโดยปกติจะทำให้ตัวชี้วัดความเชื่อมั่นขาลงพุ่งสูงขึ้น แต่ความผันผวนโดยนัยกลับเคลื่อนไหวไปในทิศทางตรงกันข้าม ความผันผวนโดยนัย 3 เดือนสำหรับ Lamb Weston ลดลง 2.16 จุดเปอร์เซ็นต์ เหลือ 39.45%

การลดลงนี้ทำให้การตีความการซื้อขายซับซ้อนขึ้น ในขณะที่ความเป็นไปได้หนึ่งคือการเดิมพันขาลงครั้งใหญ่ที่ว่าหุ้นจะร่วงลง ความผันผวนที่ลดลงบ่งชี้ว่าสถานการณ์อื่นน่าจะเป็นไปได้มากกว่า: อาจมีการขาย Put Option เพื่อเปิดสถานะ ในกรณีนี้ เทรดเดอร์จะได้รับค่าพรีเมียมจำนวนมากจากการเดิมพันว่าหุ้น LW จะ คงอยู่เหนือ 37.50 ดอลลาร์ จนถึงวันหมดอายุ 16 ตุลาคม

บริบทตลาดและเทคนิค

กิจกรรมการซื้อขาย Option ที่ผิดปกตินี้เกิดขึ้นในขณะที่หุ้นของ Lamb Weston กำลังเผชิญกับแรงกดดันทางเทคนิคอย่างมาก หุ้นอยู่ในช่วงขาลงที่แข็งแกร่งและมั่นคง ซึ่งได้รับการยืนยันโดยค่า ADX ที่ 54.2 หุ้นร่วงลง 10.5% ในช่วงเดือนที่ผ่านมา และ 17.6% ในช่วงปีที่ผ่านมา

ในขณะที่ภาพรวมทางเทคนิคอ่อนแอ ความคลุมเครือของการซื้อขาย Option—ไม่ว่าจะเป็นการเดิมพันว่าราคาจะร่วงลงหรือการเดิมพันว่าราคาจะไม่ร่วงลง—ทำให้ตำแหน่งนี้เป็นตำแหน่งสำคัญที่นักลงทุนต้องจับตาดู ขนาดของการซื้อขายที่ใหญ่มากเมื่อเทียบกับจำนวนสัญญาคงค้างที่มีอยู่ ทำให้มั่นใจได้ว่าจะเป็นปัจจัยสำคัญต่อการเคลื่อนไหวของราคาหุ้นก่อนถึงกำหนดหมดอายุในเดือนตุลาคม