제넬 에너지, 카프리콘 인수를 위한 입찰가를 4억 3,600만 달러로 인상하며 배전망 운영사(DNO)와의 인수 경쟁에서 우위를 점해

제넬 에너지(Genel Energy, LON:GENL)는 금요일, 카프리콘 에너지(Capricorn Energy, LON:CNE)에 대한 현금 인수 제안가를 4억 3,600만 달러로 상향 조정하며 수개월간 지속된 인수 경쟁을 격화시키고 DNO(OSE:DNO)의 경쟁 제안을 넘어섰습니다. 카프리콘 이사회는 기존 권고안을 철회하고 제넬의 상향 조정된 제안을 지지하기로 했습니다.

수정된 제안

새로운 조건에 따라 카프리콘 주주들은 주당 약 5.74달러를 받게 됩니다. 이는 현금 4.75달러와 주당 특별 배당금 0.99달러로 구성됩니다.

이번 제안은 이달 초 DNO가 제시했던 3억 9,600만 달러 제안보다 10%의 프리미엄이 붙은 것입니다. 카프리콘 이사회는 성명을 통해 제넬의 새로운 제안이 주주들에게 "더 나은 가치, 확실성 및 이행 가능성"을 제공한다고 판단하여 DNO의 제안에 대한 권고를 철회했다고 밝혔습니다.

장기화된 인수전

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카프리콘의 자산, 특히 이집트 서부 사막의 석유 탐사 및 생산 사업을 둘러싼 경쟁에서 카프리콘 이사회는 두 차례나 입장을 바꿨습니다. 이사회는 지난 7월 제넬의 3억 6천만 달러 인수안을 처음 승인했지만, 이후 더 높은 금액을 제시한 DNO의 제안을 지지하기로 했습니다.

이번 제넬의 새로운 움직임은 제넬을 유리한 위치에 올려놓은 것으로 보입니다. 제넬은 카프리콘 주요 주주들로부터 인수 확약을 확보했다고 발표했는데, 이는 발행 주식 총수의 약 39.1%에 해당합니다. 제넬을 지지하는 투자자로는 팰리서 캐피털, 뉴틴 매니지먼트, 카이트 레이크 캐피털, 매디슨 애비뉴 파트너스 등이 있습니다.

투자자에게 미치는 영향

카프리콘 이사회의 재확인된 지지와 상당수 주주들의 지지는 인수전으로 혼란스러웠던 투자자들에게 어느 정도 안심을 주고 있습니다. 상당한 규모의 주주 투자 약정은 제넬의 제안이 승인을 받을 수 있는 강력한 기반을 제공하며, 잠재적으로 경쟁 입찰 과정을 종식시키고 거래 완료를 위한 길을 열어줄 수 있습니다.